回复@落日飞车: 1）行业增速，老龄化和渗透率都刚开始；
2）毛利稳在60-70%，比现在74%降降但不多，还有哪个生意比这个好？快顶上茅台的90%了。
3）国产替代不可逆，集采后会更快，只不过要明后年才能看到，市场短视。//@落日飞车:回复@肥鱼6666:在国家人工关节集采中，春立医疗采用抬高报价的竞标策略，在陶瓷-聚乙烯类和陶瓷-陶瓷类髋关节报价分别为 7900 元和 8000 元，膝关节产品报价达 7980 元。

这回AB组集采涉及的淘汰企业数量不多，增加了企业提高报价的勇气，但是一把双刃剑。在 3 个髋关节品种中，春立医疗均以相对高价中标，涉险过关；但在膝关节产品上出局，参考 2020 年数据，影响收入占比达 16.62%，金额
达 1.56 亿元。而爱康医疗则采取相对保守策略。爱康医疗针对陶瓷-聚乙烯类髋关节产品报价 6290 元，针对膝关节产品报价则为 4599 元，爱康医疗在全部品种都有中标。

春立在膝关节丢标后通过和一些中标的小企业合作，将继续生产膝关节产品，同时膝关节仍然使用春立的经销网络销售。例如和北京贝思达合作，贝思达中标春立给贝思达生产产品，生产出来膝关节产品仍然通过春立的经销网络卖给春立的客户。

另外，短期杀估值过猛了，肯定见底了快。明天从新算数增速20%附近，从明天开始买，刚刚好。