集采执行近两年，且2023年为完整受第一次胰岛素集采影响的年份，以甘李今年大概能完成的7000w支的全年销量为基础简单计算一下目前甘李各系列胰岛素大概的市场占有量是多少（以销售数量计）
门冬系列
中国市场已上市的门冬系列产品有门冬，门冬30以及门冬50，其中门冬50的市场最小，甘李则只布局了门冬以及门冬30，这也是甘李通过集采蜕变的重要凭借。首先我们还是看一下门冬系列的市场总量，同样按照2021年集采的数据我们分别可以估算门冬的市场总量约为4000w支，门冬30约为9400w支，门冬50约为400w支，整个门冬系列在2021年的市场总量为13800w支。因为市场反馈门冬系列为集采后增长较快的品类，这里我们按照年复合增长15%估算，2023年总市场为18250w支。再由最新的三季报披露，甘李非长秀霖全年销量约为3850w支，由于无论是赖脯还是鱼精在甘李的销售体系中较小（后面具体说原因），甘李门冬系列2023年市场销售很可能在3000w支左右，占市场份额为16.4%（当然若是门冬增长没这么多的话）。接下来我们同样分析为什么门冬这个品类甘李能够快速增长。
首先是得益于集采获得的巨大基础增量，光门冬这一品类诺和诺德就分出了近2000w支，当然这个量是由整个A区分的，尤其是礼来的赖脯25R/50R才是该分区的A1，从这一点来看甘李2023年3000w支门冬已经可以证明其多招的千人销售团队是有意义的。不仅是营销团队，甘李的门冬销量同样从集采前的0到3000w，这也足够说明甘李卓越的成本优势以及工业能力，可以做对比的是同样集采时已经上市的联邦门冬30到目前也依旧只是百万级的规模，这当然不是联邦看不上这块市场，而是成本与产能的双重限制。而且目前的3000w支还远未达到甘李能占据市场的上限，这一点从甘李目前门冬销量增长仍在三位数可以证明，随着基数变大未来增长率会趋缓，但增长支数仍会随着正确的市场策略继续增加，在门冬这个品类在有成本优势的情况下甚至还可以继续降价。
第二是因为有着更丰富糖尿病药物布局的诺和诺德相维护其价格体系是利益最大化的选择，如果前面门冬年复合增长15%成立我们会发现其在集采分量之后整个销售量依旧是增加的，如果我们将年复合增长改为10%，诺和诺德的核心门冬产品依旧只有百万级别的小下降，毕竟在认知度上诺和诺德是碾压的，甚至站在诺和诺德的角度都没过多动力为集采之后的价格扩大门冬的产能。毕竟集采后塞进医保的司美格鲁肽实在太香了，胰岛素周制剂也将是全球第一个上市的，胰岛素集采诺和诺德全部C区看似输麻实际赢麻。
第三是中国高血糖人群的趋势实在是有些迅速，21年还是1.2亿23年就已经1.4亿，一年一千万地增长简直恐怖。另外门冬30直接威胁到二代的最大盘子精蛋白人胰岛素，该门类下总市场在集采之前也是近1.6亿支的盘子，以目前三代价格已经部分低于二代的现状来看，未来甘李的门冬30甚至能直接在成本上比二代还要低。以中国目前的经济发展阶段门冬会是未来的绝对使用主流，甘李未来在该品类下吃下四成份额一年销量就能单品类破亿支。
赖脯系列以及二代
在赖脯系列这个门类中主要是赖脯以及赖脯25R，甘李虽然更早推出赖脯且为除原研礼来之外的独家，但在集采之中首先是25R/50R上输给了礼来的报价，其次是赖脯在中国的接受度实在是和美国相差过大，就连礼来这个原研在中国的总量在21年也只在4000w支左右。礼来在上次集采中25R/50R的A1价本来就是抱着扩大自己在糖尿病领域在中国市场的总盘，其在集采过后确实也有过一大波的宣传攻势。但有时候接受度低就是比较玄学的事情（就像中国阿卡波糖在口服药领域的突出优势），集采后赖脯虽然整体使用有所增长但相对门冬系列来说依旧十分悬殊。而甘李的赖脯系列在这样的形势下虽然集采后有所增长但依旧主要受益于糖尿病人口的增长。至于甘李赖脯的下一次放量估计要等到甘李三款胰岛素反输入美国，美国才是接受度更高的那个。捎带讲一下甘李的二代，甘李的二代纯属于做三代预混捎带的，在甘李内部我猜测二代的成本会比门冬还要高，如果医保局给一个二代份额可以用三代替换的选项，甘李肯定开开心心就换了。虽然没有具体数据但我预计甘李目前的赖脯加二代的总额也只会是百万级的出货量。
这篇就讲到这里，看到上面那篇点赞这么积极于是快速肝出来这一篇还是有点累的，后面再写一篇我对近期美国胰岛素市场以及糖尿病注射药物市场的观察，甘李FDA也是最后阶段了，后面讲讲我对这个最大市场的理解也算是抛砖引玉吧。$甘李药业(SH603087)$