瑞银调升中国海洋石油(00883)2024-2026年盈利预测2%。目标价26.3港元，评级买入。
瑞银发布研究报告称，中国海洋石油(00883)今年首季纯利同比增23.7%、按季增51.6%至397亿元人民币，高于市场及该行预期，这主要归功于期内产量快速提升、油价同比增6.2%至每桶78.75美元，及美元汇价升值。报告调升中海油2024-2026年盈利预测2%，H股目标价由26港元上调至26.3港元，评级“买入”。
报告中称，中海油首季产量同比增9.9%至1.801亿桶，其中国内产量增6.9%至1.231亿桶，海外产量增16.9%至5690万桶。首季油价同比增6.2%，与布伦特原油价格的折让大幅收窄。首季天然汽价格同比跌7.7%，集团预计2024年气价将持稳。
该行又提到，中海油维持2024年全年产量指引于7亿至7.2亿桶油当量。在第一季强劲增长后，认为年产量可能会超过指引范围的上限。集团并未调整资本开支计划，仍预期2024年资本支出为1250亿至1350亿人民币。