工业控制设备行业上市公司2023年前3季度的财务简析（其他数据截止日期：2023-12-31）
1. 公司总家数，注册地地域分布
-目前工业控制设备行业的A股上市公司一共有41家，其中江苏10家，上海7家，深圳6家，浙江5家，北京4家，广东3家，四川2家，重庆、湖北、山东和广西各1家。仅江浙沪占到一半。
2. 公司规模和资产负债率
-这41家公司目前的总市值为4802亿元，平均单家公司市值117亿元。
-总资产1704亿元，平均单家公司总资产42亿元。
-总的净资产1022亿元，平均25亿元。
-平均资产负债率39%。行业财务杠杆较低。行业龙头公司的资产负债率分别为，汇川技术47%，中控技术46%，川仪股份55%。
3. 营业收入、员工和行业集中度
-41家公司2023年前3季度营业收入总额674亿元，平均单家公司营业收入16亿元。
-这些公司总的员工人数为8.7万人，平均每家公司2129人，人均营业收入77万元。
-行业营业收入前3名为，汇川技术、中控技术和川仪股份，3家营收合计313亿元，占41家公司总营收的46%，行业集中度较高。
4. 毛利率和净利润情况
-41家公司前3季度平均毛利率34.9%。营收规模前三的公司毛利率分别为，汇川技术35.8%，中控技术32.8%，川仪股份33.9%。
-总的净利润90亿元，平均每家盈利2.2亿元。
5. 期间费用和研发费用
-41家公司2023年前3季度总的销售费用50亿元，占营收收入之比为7.4%。行业龙头的销售费用占比分别为，汇川技术5.7%，中控技术9.3%，川仪股份13.0%。
-管理费用38亿元，占营收收入之比为5.7%。行业龙头的管理费用占比分别为，汇川技术4.5%，中控技术5.7%，川仪股份5.5%。
-研发费用64亿元，占营收收入之比为9.5%，行业的研发投入占比很高。行业龙头研发费用占比分别为，汇川技术10.1%，中控技术11.0%，川仪股份7.1%。
6. 存货和应收账款
-41家公司2023年9月底的存货总额为298亿元，占总资产的17.5%；结合前三季度的营业成本算，平均存货周转天数为186天。其中三家龙头企业的存货周转天数分别为，汇川技术150天，中控技术303天，川仪股份107天。
-41家公司2023年9月底的应收账款总额为286亿元，占总资产的16.8%；结合前三季度的营业收入算，平均应收账款周转天数为116天。其中三家龙头企业的应收账款周转天数分别为，汇川技术102天，汇川技术118天，川仪股份77天。
行业情况（摘自上市公司财务报告）
汇川技术2022年年报和2023年中报：
<>工业自动化控制行业涵盖变频器、伺服系统、PLC、DCS、运动控制器、CNC、传感器等产品，工业自动化产品下游行业应用广泛，包括锂电、硅晶、3C制造、起重、空压机、机床、纺织化纤、印刷包装、塑胶、冶金、石油、化工、金属制品、电线电缆、建材、煤矿、注塑机等。公司通用自动化业务属于工业自动化行业，主要为下游行业客户提供变频器、伺服系统、PLC等产品及解决方案。
<>2022年，中国工业自动化行业整体表现不佳。在外需不足、内需不振的背景下，宏观经济呈现下行态势，对行业造成不利影响。根据睿工业统计数据，2022年中国工业自动化市场规模2,963亿元，同比增长1.4%。工业自动化市场按下游行业可分为项目型市场与OEM型市场，项目型市场代表性行业包括冶金、化工、石化、电力、造纸等，OEM型市场代表性下游行业包括锂电池、电子及半导体、工业机器人、包装机械、物流设备等。从行业角度来看，2022年项目型市场表现优于OEM型市场，带动了行业整体的稳健增长。报告期内，项目型市场同比增长6%，其中采矿、化工、电力行业较为景气；OEM型市场同比下滑5%，其中烟草、印刷、塑料、包装、机床等行业较为低迷。从产品角度看，低压变频器市场规模超310亿元，同比增长2%；通用伺服市场规模近233亿元，同比下降5%；PLC市场规模约170亿元，同比增长7%。
<>2022年，电梯行业受到房地产行业持续低迷的影响，需求依然不振。根据中国电梯协会数据，2022年全国电梯产量110万台，同比减少9.1%。
<>2022年，受宏观经济承压及行业下游需求放缓影响，工业机器人销量增速放缓。根据睿工业统计数据，2022年工业机器人销量超过28万台，同比增长10%。其中，六轴垂直多关节机器人出货188,238台，同比增长13%，SCARA机器人出货68,314台，同比增长1%。
<>汇川技术在工业自动化领域的竞争对手主要是外资品牌公司，包括安川、三菱、松下、西门子、ABB、施耐德、发那科、爱普生等。根据睿工业统计数据，2023年上半年，公司通用伺服系统在中国市场份额约24.3%，位居第一名（排名第二、三、四位的厂商及市占率分别：西门子，10.6%；安川，9.4%；台达，6.2%）；低压变频器产品（含电梯专用变频器）在中国市场的份额约17.5%，位居第一名（排名第二、三位的厂商及市占率分别是：ABB，17.3%；西门子，15.6%）；小型PLC产品在中国市场的份额约15.4%，位居第二名（排名第一、三位的厂商及市占率分别是：西门子，39.8%；三菱，8.6%），位列内资品牌第一名。工业机器人产品在中国市场的份额为7.02%，排名第六；其中，SCARA机器人在中国市场的份额为22%，排名第二，且为内资品牌第一名。
