1、地产之万科：
目前股价26.6元，股息率约3.76%，近9年的ROE都在20%附近！
万科的硬逻辑是估值低，利润未来两年增速稳定，管理层优秀。宝能减持压制股价是客观因素，不妨碍整体价值，房地产政策压制，对龙头房企是利好。
地产的行业空间依然很大。
一方面是城市化的需求。因为现在中国房地产常住人口、城镇化率是53.77%，远远低于发达国家80%的平均水平，根据国务院发布的《国家人口发展规划2016-2030》，2030年我国城镇化率将达到70%，按照这个数字估计，未来12年城镇人口还要增加1.46亿的，这需要大量住房。
另一方面是改善性需求。问问自己身边的10个朋友，必有5个人要改善换房，你不换也能活着，但是都想换。
所以这个行业规模估计还会保持很多年。
2、落难王子之伟星新材
低点在12元附近已经落入我的悲观假设区间。参考阅读：聊聊伟星新材
不管短期业绩如何变化，我相信，作为管材业多年优秀的王子，有着优秀的管理层，所谓精装房的推广也不会一步到位，我不相信伟星新材就这样直接趴着。
那么，趁它狠狠摔下来的时候，拉一把？
目前，伟星新材的市盈率约18倍，不算高，也不算低，在我原来10%增速的预计区间，市场再悲观还是会跌，但是，股息率4%，我不知道它会坏到哪里去。如果再跌个10%至20%呢，我再加点。
3、市场冷落之煤炭：
公司拥有中国规模最大成本最低的动力煤资源、第六大电厂、规模庞大的铁路和航运、股息率超过5%、利润额400亿、账面现金900亿、每年经营性净现金流900亿、ROE超过13%。
陕西煤业，股息率4%左右，具有优质的可开采近100亿吨的煤炭资源。蒙华铁路的开通将利好公司煤炭业务需求端的增长，为公司新增产能盈利提供动力；公司在供应链端的布局，长期来看将从成本端提升公司盈利能力和稳定性。
二级市场是一个提供机会的场所，它经常会出现众人恐惧和贪婪的定价错误，使得优质公司出现白菜价。很多中字头的股票都开始按破产清算价格在估值了，这个市场有时候就是很变态。
2013年的贵州茅台也可以打到8倍的市盈率，站在今天看投资，很简单，很轻松。但如果放在08年、13年，在那会，你坚定持有茅台，肯定被绝大多数人说：“是不是傻了？或者不变通、太固执？”
今年的红利投资组合收益率还过得去，继续重点关注被市场冷落的红利股。
声明：以上仅为个人的投资思考记录，不作为别人的投资建议，据此操作，盈亏自负。