索罗斯“船小好调头”
索罗斯目前以管理家族资金为主,资金量比巴菲特小很多,“船小好调头”。
截至2019年3月31日,索罗斯基金管理公司在美股市场上的持仓市值为38.99亿美元,较前一季度增加8亿美元。在板块方面,索罗斯同巴菲特一样,增持科技板块,同时减持了耐用消费品板块。
不过在个股选择上,索罗斯却和巴菲特恰恰相反。伯克希尔刚刚开仓亚马逊,索罗斯却选择了清仓。在索罗斯一季度清仓的30只股票名单中,有三只股票都是巴菲特青睐的品种(亚马逊、卡夫亨氏、菲利普斯66),同时索罗斯还清仓了谷歌母公司Alphabet以及多家电信运营商股票。
Ceridian人力资本管理控股公司、媒体公司康卡斯特是索罗斯本次新开仓的两大品种,他在一季度共新开仓36只股票以及基金。此外,索罗斯还增加了罗素Ishares基金、红帽公司等31只品种的仓位。
与巴菲特“按兵不动”不同的是,索罗斯的操作非常快速。其重仓股在一季度增减仓幅度较大。其前五大重仓股为媒体公司LibertyC类股(持有729万股)、美国博彩房地产投资信托VICI Properties(持有1960万股)、博彩集团凯撒娱乐(持有2480万股)、Altaba公司(持有2482万股)以及新开仓的Ceridian人力资本管理控股公司(持有165万股)。
板块方面,索罗斯目前持仓比例最高的是通讯服务,占比32%;其次是金融,占比24.2%;第三是科技,占比12.6%。
对冲基金“卖早了”科技股
自2018年10月初美股市场大幅下跌之后,美股机构投资者纷纷减仓,风险性较高、前期涨幅较大的科技股成为了被对冲基金抛售的主要对象。科技股的抛售浪潮一直延续到了2019年第一季度,前期被市场各方趋之若鹜的“FAANG”组合(脸书、亚马逊、苹果、奈飞、谷歌母公司Alphabet)以及科技巨头微软都成为了被抛售的重点对象。
然而今年一季度,上述科技巨头均大举反弹,大部分对冲基金均吃了个“哑巴亏”。
一季度对冲基金大举抛售美股科技巨头
哈佛大学捐赠基金就成为了业界的“笑柄”。该基金一季度大举减持科技板块16.8%,据估算数据,其一季度美股持仓市值缩水了近17%。哈佛大学捐赠基金一季度清仓了微软,同时减仓了苹果、脸书。
但老虎全球管理公司(Tiger Global Management)是个例外。在该公司一季度加仓榜单中,微软、脸书、奈飞分别名列第一、二、五位。估算数据显示,老虎全球管理公司一季度美股仓位盈利超过了20%,可谓对冲基金中的大赢家。
部分机构押宝中概股
13F持仓报告还显示,部分对冲基金一季度开始大举做多中概股,其中包括Moore Capital Management,Viking Global Investors和Appaloosa Management等多家知名基金。
美国对冲基金Moore Capital Management一季度开仓阿里巴巴,买入78万股,阿里巴巴已成为该基金第二大重仓股。该基金还开仓了京东和携程,分别买入138万股、42.5万股。
Viking Global Investors一季度开仓榜单第一名则是京东,买入1155万股,京东已成为该基金第九大重仓股。
华尔街著名对冲基金经理大卫·泰珀旗下的Appaloosa Management一季度开仓榜单第二名是阿里巴巴,买入70万股,阿里巴巴已成为该基金第八大重仓股。
另外,一季度英国老牌投资机构Baillie Gifford、美国CAPITAL GROUP和威灵顿资产管理分别加仓阿里巴巴171.7万、731.9万、230万股。
京东则被D1 CAPITAL、RERICHO CAPITAL、城堡集团增持,分别加仓1411万股、333.4万股、294.5万股。
瑞士国家银行一季度新开仓的股票榜单中,中通快递、爱奇艺、腾讯音乐分列第五、七、八位,分别买入66.45万股、34.1万股、26.3万股。
来源:中国证券报
$华东医药(SZ000963)$ $中国平安(SH601318)$ $ST康美(SH600518)$
风险提示:任何在本文出现的信息(包括但不限于评论、预测、图表、指标、理论、任何形式的表述等)均只作为参考,投资人须对任何自主决定的投资行为负责。另,本文中的任何观点、分析及预测不构成对阅读者任何形式的投资建议,本公司亦不对因使用本文内容所引发的直接或间接损失负任何责任。基金投资有风险,基金的过往业绩并不代表其未来表现,投资需谨慎。货币基金投资不等同于银行存款,不保证一定盈利,也不保证最低收益。
免责声明:转载内容仅供读者参考,版权归原作者所有,内容为作者个人观点,不代表其任职机构立场及任何产品的投资策略。本文只提供参考并不构成任何投资及应用建议。如您认为本文对您的知识产权造成了侵害,请立即告知,我们将在第一时间处理。