$基金测试2(ZH3229512)$ 组合差不多也完整的一年了。还是有空都用心维护了下。稍微复盘下。

风格整体还是较为分散持股+中高频交易+几乎满仓不择时。最开始是和实盘一样，单股最高不超过1成，后来发现维护起来太麻烦了，就放宽到2.5成左右，但一般隔夜都会快速减配到1.5成以内的正常比例。

整体17个点收益，跑赢沪深300差不多30个点。做了240只股票，130只挣钱，100只亏钱，挣得最多的也就提供了3个点的净值涨幅。看来实盘可能这一年做了得有450+只的股票了。当然，收益率没法和高手比，但胜在这套模式已经类似于一个人脑量化系统，只要大致不差的学习和优化下去，大概率排除了不少运气因素，长期是可持续和可复利的。

最大的回撤部分其实犯了和幻方那些一样的错误，对于超越历史极致的小票短期超跌幅度，本能的超配仓位抄底了。所以，基于过往数据的量化策略，终归还是需要风控框架才能更安全。

我自己没太多社交，没有股票群，几乎不看财经新闻更从来不知道任何小作文。完全靠自己对于世界的理解以及刷刷雪球读读研报来指导选股和交易。所以很多时候观点和思路还有交易回头看也会很蠢或者很奇怪。

后续还是有不少进步的空间，比如择股上还能 再适度优化下。以及知行合一上做的更迅速和坚决点。