早盘复盘：板块题材上，AI应用、煤炭加工、环保防治、油气开采、有色金属板块涨幅居前；
低空经济、猪肉养殖、创新药、BC电池概念跌幅居前。
受益于美元降息的逻辑，海外出口和资源品中美元定价产品的长期价格上涨，成为2024年3大主线之一。掘金老师已经说了快一个月了。
老师是硬核掘金，所以，一定是用超级硬核的逻辑去挖掘题材和个股。
一、公用事业逻辑，今天也说说：
1. 土地财政垮台，多手段开源；当地方政府无法通过卖地获取收入，那些近似公益的民生项目就要一步一步回归市场定价，弥补财政收入和减少亏损，靠土地财政提供的公益收回使用权。
2. 人工提振CPI，提振经济；水费、油价、高铁、公交已涨，后面可能是电、气、油、网费、话费，过去经济强劲，为保民生，严格控制CPI价格，所以公用事业比较便宜，不是不想提价，而是过去控制严格+财政补贴。但目前通缩风险已经刻不容缓，这时候鼓励通胀是可以起到对冲作用的。欧美长期的经验是，通胀在2~3%最有利于经济发展，国家维持的CPI目标也是3%左右。要提升通胀，要么从需求端开火，要么从供给端着手。
需求端：消费一直提振不动，目前又不能大放水，资金空转和资金链传导断了。
供给端：提高公用事业和刚需品价格，制造业搞供给侧改革。
所以，掘金老师把公用事业作为今年的支线之一，且是长期支线。
相关个股题材：
（1）火电：题材优先级排第一；
（2）国货刚需消费品：；
二、资源股逻辑：本质是抗风险、抗通胀、抗货币贬值。
1、 纸币超发、货币贬值；美元太多了、人民币、日元等各国货币都太多了，之前是集中在各大经济体债券上，但是现在经济的风险性外溢，信任危机开始，大家更相信资源的定价权了，或者另外一种说法，高价资源才能稀释更多纸币的流动性，如果这个里面有稀缺性的金属那就是弹性品种。比如金、铜，这种长期看涨，即便短期拥挤过热，长期可以消化；而由于大陆内部市场的特性，我们不希望大宗涨的特别高，所以我们能管控的品种，必然没有国际资金掌握定价权的品种涨的高。
2. 供应偏紧；其次、供应端的紧平衡也会成为一个具备弹性的品种，而其中铝、铁显然不在其中。对于这种长逻辑的方向，短期暴涨后容易做长时间接盘侠。
相关个股：之前的话题已经推荐过。
三、出海逻辑：
1. 低端产品：中国制造的成本效率优势+海外的广阔市场以及CPI上涨，逻辑无比顺畅。同时受益于美元降息，海外品和CPI价格上涨成为趋势。此前优秀案例，出海赛道：中概之光——PDD、名创和瑞幸的主要增量都已经来自海外。
大家所熟知的出海方向，一般都是价格低廉的小商品，比如前段时间Tiktok上爆火的Stanley保温杯，其实就是由中国企业代工的，代工的上市公司也短时间翻了一倍涨幅。
2. 国内企业从中端往高端突破，也是国内寡头走向全球寡头的开始。也就是曾经家电和挖掘机这些方向的逻辑翻版。其实这个逻辑更大更长，未来牛股也会更多，从国内市场天花板到全球市场天花板的过渡。这个方向未来也将更多的被机构所重点关注，甚至力度会超过前面两个。
出海题材相关个股
出海+轻工：
华瓷股份：海外收入占比60%，陶瓷制品
恒林股份：海外收入占比78%，软体家具及新材料地板
永艺股份：海外收入占比77%，健康座椅
嘉益股份：海外收入占比94%，不锈钢保温杯
致欧科技：海外收入占比95%，自有品牌家居及庭院宠物系列
匠心家居：海外收入占比98%，电动沙发及智能电动床
比依股份： 海外收入占比93%，小家电及空气炸锅
出海+光模块：
中际旭创-海外98%：客户 亚马逊 谷歌 Facebook 思科 英伟达
剑桥科技-海外83%：第一代1.6T参加03月26日-28日加州OFC展会
天孚通信-海外77% ：全球光器件的龙头企业
出海+游戏：
宝通科技：移动业务海外收入占游戏业务比重为95.52%
富春股份：游戏收入中，海外收入占比88.59%
神州泰岳：游戏的海外收入占比就已经超过了85%
昆仑万维：游戏占比12%，且游戏收入中海外收入占比超80%
汤姆猫：中报显示，海外收入占比超过74%（游戏占比10%）
盛天网络：30%收入来自游戏板块，海外收入占比接近70%
游族网络：海外收入占比超过65%
掌趣科技：海外收入占比59.8%
出海+纺织：
华升股份:海外收入占比59.8%,毛巾 浴巾 内衣内裤 床品 麻袜
梦百合:海外收入占比80%，记忆棉床垫枕头 沙发 电动床
凤竹纺织:海外收入占比53%，加工针织 染纱 纺纱
华纺股份：海外收入占比75%，化纤纺织服装
众望布艺：海外收入占比87%，中高档面料 研发设计