最近反而特别担心消费股：

1、以前是普遍悲观预期，大环境不好的情况下业绩+15%就是优等生；现在预期普遍向好，要是明年财报出来一看，22年Q4或者23年Q1还是+15%的业绩，那估计就会大失所望。。。。所以现在业绩真空期的时候做做趋势就算了，怕倒V回来明年Q1还是提前跑吧

2、总觉得楼市不真的变好，消费就不太会起来。很多人的资产都被套牢在跌价的房地产中，导致换房换不成，买东西不敢买，更别提加杠杆干点啥了（更别提炒股了）。只有房价真的回升，之前背的旧杠杆看起来不那么可怕，大家对楼市的财富效应有信心，才会继续开启正向循环。

3、大宗的价格。很多大宗品之前的价格还能勉强压得住，是供给弱的同时需求弱的结果。一旦后期供给和需求复苏的时间有差异，导致供给弱需求强的（maybe短期）局面，价格还能压得住吗？。。。本来很多2C的生产型公司就苦PPI-CPI久矣，这下就怕倒在黎明前了【这一点还要进一步验证下】