| 发布于: | 雪球 | 回复：0 | 喜欢：2 |
梦？只有拿着煤炭不是做梦？买中概、白酒、创新药就是做梦？啥叫知行合一？看好煤炭不敢重仓叫知行合一？我把创新药当风险投资，用仓位控制风险，说和做不极端，更不分裂说一套做一套。
这玩意不用看别人怎么说也知道，底层框架和逻辑就怎么点事，就是看你怎么选，你持有创新药时是一套说法，你持有高股息时是一套说法，但都是在框架和逻辑内。你并没有与众不同
看眼前就是不跟趋势对抗，毕竟外有制裁，内有医保缺钱，政策导向不好扭转，要想靠业绩支撑和估值修复上涨至少百济们得大幅扭亏，才会像中概一样，高估息的短期策略也没啥区别，只有韭菜才会相信那些说等着吃股息中巴，大部分都是趋势投资者，看事不好都得割。
这么说就又扩展了，一方面是医保没钱，但医疗支出未来占比未必下降，另一方面真要是研究出好产品未必非得进医保，火电厂也缺钱，运营商也不是非得赚钱，而且看短期煤炭肯定比医药业绩好，但要是看五年十年，至少我是看不出来哪个确定性更好。
指望美方制裁手下留情让架子不倒不现实，也许哪天又轮到百济，自己政策导向才是架子能不能支撑住的根本，如果假设药这玩意就不能赚钱，那按公共事业估值也没毛病，现在就还是贵，但话说回来，运营商按公共事业估值过，火电也曾经赚过盆满钵满，煤炭石油价格也是可以控制的，这些不都是政策导向吗？往近看压制的因素很多，往远看谁知道结果？