$能科科技(SH603859)$ 【一季报开始重要】适度降低计算机一季报预期，原因是：1）基数高；2）占比低，高增的门槛预计降低到收入30％。工业软件／显控／医疗IT可关注。

【华为】各花入各眼，买H智能车代工的看不上买H服务器代工，尽管估值方式都是1XPS。本轮算力／智车估值提升，本质还是改变了ODM厂茅山道士（毛利率3到4％）的价值分工。

【新质生产力】类似23年数字经济，实际是个大箩筐，啥都可以往里装。如果找落地，工业软件是最佳方向。实际24年，工业软件还有并购、工业大模型落地等逻辑。

【能科】新公告1.2亿订单，且报表质量改善（可拆模型）。

【索辰】现金／市值＞30％，机器人第二成长曲线，交易风向是4月大额解禁。