“金融危机来了”？因硅谷银行破产的事情持续发酵，似乎都在传美国金融危机来了，甚至将硅谷银行破产的事件与2008年美国的“次级贷危机”导致雷曼兄弟破产进行对比。
硅谷银行在美国算不上什么大行，规模基本上属于中小型银行，如果将JP摩根、花旗这些大行比作中国的工行、建行，那么硅谷银行就相当于中国的浙商银行或恒丰银行。
一般出现银行破产事件的原因都会是出现流动性危机，硅谷银行破产无疑也属于这种情况，当流动性出现危机的时候很容易会发生挤兑风险，基本上大部分银行宣布倒闭都是最终挤兑造成的。
银行存款是银行存活的基础，银行的主业就是贷款业务。贷款本身是依靠借贷者的信用评级来借出资金，所以银行为了规避信用风险一般都会对债务人进行考核，硅谷银行虽然也做贷款业务但与其他大行不同的是硅谷银行会让旗下的风投公司贷款给那些早期创业的科技型企业。
我们知道科技型企业早期创业一般为了研发技术，前期都属于烧钱阶段，并且在未来发展过程中随时都会面临技术迭代风险或技术研发失败的风险，这期间一旦失败基本上这钱算是打水漂了，所以像美国的JP摩根和花旗这样的大行是不会给这类企业贷款的。
最终扶持早期创业的科技型企业的资金大都依赖于硅谷银行的风投。
这就是硅谷银行干的主业。
那么好端端硅谷银行怎么会出现流动性危机呢？
背景
究其原因就得从2020年疫情爆发的那年说起，当时疫情爆发美国为了对冲疫情给经济带来的损失，直接采用印钱的方式对冲，巨额的量化宽松致使硅谷银行向硅谷企业大量低息吸收存款（美联储是从2022年开始加息，2020年-2022年初美联储一直处于0-0.25低利率）并将资金大量配置于长久期美债与住房抵押贷款支持证券，就是国债和一种以政府信用背书的债券，这类债券风险极低，按道理国债风险这么低基本上很难出现违约，所以关键问题不是在买什么，而是硅谷银行进行期限错配的方式导致利率潜在的风险。
所谓的“期限错配”就是存款的期限与贷款的期限不匹配，即资金来源短期化、资金运用长期化。
原因
硅谷银行的资金来源主要是以企业为主，吸收企业存款同时也向早期创业企业贷款，所以资产结构相对单一化。
而企业的资金随时都是会用的，更何况科技型企业对资金的需求缺口会更大，所以一旦银行资金不够就很容易发生挤兑风险。
触发这个事件的导火索实际上就是美联储加息，由于美联储连连加息导致企业的借贷成本又很高，自然很多初创企业为了存活会直接选择将存的钱取出，此时硅谷银行就出现了资金缺口，另一方面由于美联储加息导致美国利率倒挂的情况，而恰恰硅谷银行所投的债券是长期债券，导致债券收益出现浮亏并且有息存款成本抬高。
这才导致硅谷银行最终资产与负债同时出现危机导致破产。
思维决定行为，行为决定结果