康泰生物两日跌超10%,市值一度跌破千亿!发生了什么?康泰适合抄底吗?

发布于: 修改于: 雪球转发:38回复:69喜欢:13

#康泰生物股东减持后连续大跌# 疫苗股龙头康泰生物连续第二日股价大跌。今日早盘,康泰生物低开1%,此后股价快速走弱,股价盘中一度下跌超过20元,最大跌幅12.46%,市值低至995亿元。

$康泰生物(SZ300601)$ 为国内疫苗龙头公司,各个大品种的布局比较丰富:

资料来源:@可曾遗忘 

此前,康泰生物连续发布两份减持公告称,持股5%以上股东YUAN LIPING及监事会主席吕志云分别计划减持不超过2.48%、0.01%的公司股份

根据公告,YUAN LIPING拟6个月内减持公司股份不超过1700万股,按照去年末收盘价174.5元计算,假设全部减持金额将达约29.66亿元,其持股比例将由23.58%下降到21.10%。该减持受到市场关注,除数额较大外,更在于YUAN LIPING获得股份的方式来自与公司实控人杜伟民解除婚姻合同,即“235亿元天价离婚案”。

今年5月29日,康泰生物发布简式权益变动公告书,杜伟民与YUAN LIPING因解除婚姻关系并进行财产分割,杜伟民将其直接持有的161331675股公司股份分割至YUAN LIPING,并与其签署《一致行动人与表决权委托协议》。

在外界普遍关注“天价分手费”时,不少投资者认为,杜伟民离婚分割股权的这一举动,存在“假离婚、真套现”的嫌疑。根据公司三季报股东持股情况看,YUAN LIPING获得的股份全部为流通股;而YUAN LIPING为加拿大籍,目前已不在康泰生物任职,仅在康泰生物子公司民海生物担任副总经理。

截至今日收盘,康泰生物股价报156.01元,总市值1069亿元,滚动市盈率为185.19倍。

康泰生物两日跌超10%,发生了什么?

市值一度跌破千亿!康泰适合抄底吗?[为什么][为什么]

@方何之子 @可曾遗忘 @十年之痒 @生煎只爱大壶春 @斛芸贞谈医论股 @江辉-价值远航 @海卓大师兄 @叶秋的投资哲学

全部讨论

单纯的比这种管线,实际上出来的时候不知道如何呢。一个不确定是时间:临床多久获批上市,如果时间过长,彼时的市场空间要大打折扣;
第二个是国产化接受率能有多高?比如hpv接受率。
今年的看点是13价疫苗,再到上市,如果拖到四季度,那今年目前价格就是贵的离谱了。上半年获批的话,那可以贡献一年利润。下半年获批,估计只贡献Q4业绩了,而13价疫苗已有领先的$沃森生物(SZ300142)$
总体来说,市场给康泰的估值已经是很高了,已经充分考虑其丰富的管线了。
管理层也应该打折,计划找机会买入一成仓位,最多不超过2成仓位。$康泰生物(SZ300601)$
乐观的话,今年13价疫苗和狂犬疫苗都上市,对比其他医药,22年那是很便宜的。

2021-01-05 19:18

今年5月29日,康泰生物发布简式权益变动公告书,杜伟民与YUAN LIPING因解除婚姻关系并进行财产分割,杜伟民将其直接持有的161331675股公司股份分割至YUAN LIPING,并与其签署《一致行动人与表决权委托协议》。
杜伟民离婚分割股权的这一举动,存在“假离婚、真套现”的嫌疑。此疑是套现的行为损害了小股东的利益。由此可见,杜伟民的人品有问题。企业是由人组成的集体,企业发展又由人做决定。一个有问题的管理层,能否继续带领公司继续发展。我给打个问号❓
以上仅为个人观点,仅供参考,不作为投资依据。

2021-01-05 20:06

跌了可以解释为全民免费疫苗没利润增量,涨了可以解释为疫苗全民免费,需求惊人,哪怕利润再小,乘以数以亿计的接种数量,其利润也是客观的,这就是事物的一体两面,抛开新冠疫苗这个变量,可以确定的是公司研发管线到了利润释放周期起点,未来两三年重磅疫苗不断,13价肺炎,人二倍体狂犬疫苗等等,并且原有的疫苗(四联苗和乙肝疫苗升级涨价),接下来几年基本面确定性极强。疫苗股还很容易跟踪,研发进度和批签发数量都是明牌。研发进度,批签发数量决定了基本面的确定性,非线性增长决定了高估值的可消化,天上掉钱捡就是啦。以上都是长期逻辑,短期博弈派和K线党请绕道而行

2021-01-05 19:11

赛道是好赛道,公司是好公司,业绩也不错,唯一的原因是涨的太多了!

2021-01-05 19:22

值不值得抄底?还用问吗?管理层最知道公司值多少钱,开车的司机都下车了?还去抄底?

2021-01-05 20:18

股价跌了开始怀疑自己的逻辑,这应该在买入前想好的。
新冠疫苗免费接种和康泰有直接关系吗?都是庸人自扰,短期是资金选择问题,长期还是看企业自身的造血能力。

2021-01-05 19:31

大涨很多后的刚开始放量大跌,不要接飞刀,不要接飞刀,不要接飞刀!

2021-01-05 19:15

显然是估值高了,这跌幅也只能说是调整,不算大跌。

国内公司研发管线中,把拟研产品和临床前研究的品种都算上的话,基本有点耍流氓,只有临床及之后的阶段是比较透明可比的。从表1的管线布局来看,其实是有点误导人的,既没有体现智飞的好几个独家品种;跟沃森对比的话,联苗和狂苗的确是明显的优势,但沃森的HPV起码可以扳回一城;科兴需要考虑到新冠是个大品种。此外,康泰公告未来会布局新型的mRNA、病毒载体和新型佐剂的技术平台,换句话说就是现在没有,而这些平台技术的潜力,我相信大家在此次新冠疫苗中已经看得比较明白了。

2021-01-05 19:00

这估值,抄底还是算了吧