确实,中微净利润如果今年只增长16%真的没啥吸引力,还不如北方华创
2023年公司实现营收62.64亿元,同比增长32.15%;归母净利润17.86亿元,同比增长52.67%;扣非归母净利润11.91亿元,同比增长29.58%;毛利率45.83%,同比提升0.09个百分点;净利率28.48%,同比提升3.84个百分点;新增订单约83.6亿元,同比增长约32.3%。
单季度看,23Q4公司实现营收22.22亿元,同比增长30.97%,环比增长46.71%;归母净利润6.26亿元,同比增长66.14%,环比增长299.11%;扣非归母净利润4.58亿元,同比增长66.13%,环比增长113.18%。
机构研报:
年报公布后,目前一共有17家机构发布了跟踪研报。
预测的24-26年平均利润为20.83、26.71、34.72亿。
对应的增长率为:16.6%、28.3%、29.9%
利润预估:
24/25/26增长率保守按照16%计算,
预测利润分别为:20.54、23.62、27.16亿
估值及卖点:
合理估值为27.16亿*25=680亿
理想买入市值为合理估值680*0.5=340亿
1年内卖点为TTM利润17.86*50=890亿
融资分红:
历史融资总额98亿,累计利润46亿,累计分红1亿,累计分红率3%。
仓位上限:
截止至2024年3月27日收盘,中微公司市值933亿,距离合理买点63%,超过卖点4%
目前账户实际持仓0%,给与10%仓位上限。
个人观点:
现在的A股,想找一个确定一点的能够预期未来三年都能增长15%以上的公司容易,所以毫无疑问,中微公司是稀缺的。
但对应的价格缺毫无吸引力。都说好价格买好股票,再好的股票,没有好价格也是白搭。
更何况,好像也没好到那个程度。
往期跟踪:
500万账户简报:
本日交易:无
账户盈利:-393元
账户总投入:49800元,
账户总资产:57406元,
账户总盈利:7674元,
折合年化收益率:22.43%。
第523天,我离500万还差494万2594元