(SPHD周线图来自英为财情Investing.com)
SPHD于2012年10月首次上市,目前净资产为36.7亿美元。
行业方面,公用事业和日用消费品所占比例最高,分别超过20%,其次是医疗保健(11.87%)、房地产(10.83%)、能源(9.32%)和材料(7.91%)。
公司方面,这只ETF的投资组合中,超过四分之一的股票都是顶级公司。其中包括能源公司威廉姆斯公司 (NYSE:WMB)、金德尔摩根公司 (NYSE:KMI)和雪佛龙公司 (NYSE:CVX),以及IBM(国际商业机器有限公司) (NYSE:IBM)和Verizon(威瑞森电信) (NYSE:VZ)等。
SPHD在4月21日创下了历史新高。但过去两个月里,该基金一直面临压力,今年迄今为止下跌了6.7%。该基金目前的P/E和P/B分别为15.11倍和2.24倍。
我们认为,这只投资较为分散的基金,值得那些在核心板块寻找低波动性股票、同时提供稳定股息收入的投资者关注。
2、iShares MSCI Emerging Markets Min Vol Factor ETF
当前价格:54.52美元52周价格范围:54.30 - 64.71美元股息收益率:2.46%费用比率:每年0.25%
眼下, 市场投资者对下半年的投资方向存在分歧。
投资管理公司Nuveen建议,“有高度信心的投资者可以在新兴市场寻找机会。在经历了充满挑战的2021年之后,我们认为中国互联网股票目前的风险/回报状况正发生正向改变。”
而iShares MSCI Emerging Markets Min Vol Factor ETF (NYSE:EEMV)正是一只投资于波动水平较低的新兴市场股票的基金。换句话说,相比不稳定的成长型股票,这只ETF更青睐新兴市场中那些表现更稳定的股票。
(EEMV周线图来自英为财情Investing.com)
EEMV于2011年10月首次上市,追踪的是MSCI Emerging Markets Minimum Volatility指数,目前持有320只股票。这些企业中超过四分之一位于中国,其余来自印度、沙特阿拉伯、韩国、泰国、马来西亚和其他国家。
就行业分配而言,该基金中,金融业以23.72%领先,其次是信息技术(15.65%)、通信(15.14%)、必需消费品(10.99%)和医疗保健(8.6%)。
另外,基金中排名前十的股票占56.2亿美元净资产的近15%。其中,中国银行 (SS:601988)、长江电力 (SS:600900)、中华电信 (TW:2412)、第一金控 (TW:2892)和台湾移动 (TW:3045)、沙特拉吉哈银行 (TADAWUL:1120)等。
EEMV在2021年11月达到历史高点,但自1月以来已经下跌了13.2%。该基金目前的P/E和P/B分别为13.59倍和1.89倍。寻找新兴市场风险敞口的投资者应该将EEMV纳入观察列表。