光伏观点调整。内卷的本质是囚徒困境：我减产了，你趁机扩产咋办？任其自然发展，结果必然两败俱伤。解决方法非常简单：一个强有力的第三方介入监督，大家一起减产。当前政策端真的有个这个趋势，之前对锂电猪肉进行限制，接下来限制光伏也是必然的。中国光伏产业牺牲自我补贴全球，根本没必要。
光伏这个行业，已经过了成长阶段，接下来就像当年的面板一样，成为一个成熟的周期性行业，周期有潮落则必然有潮起。从估值上看，整个光伏板块已经见底了，目前还处于左侧阶段，抄底机构尚未掌握定价权，最好先等一波上涨后回踩，届时再看看是否上车。$隆基绿能(SH601012)$ $晶澳科技(SZ002459)$ $通威股份(SH600438)$