普通人的资金量也就是5-8位数,一生中重仓几家好公司足以改变命运,实现财务自由,也不需要那么多机会,股市不是个勤劳致富的地方!
巴菲特的第一重仓股依然是苹果公司,占比41.89%。我认为苹果最吸引巴菲特的应该不是它的iPhone、ipad,macbook等产品,而是它的iCloud。苹果用这朵“云”连接了Apple全家桶。苹果公司归属于信息技术行业。那么我难道要抄他的作业买进苹果的股票吗?我没这个打算,我只是想找到A股信息技术行业中与之逻辑相通的股票。我认为目前A股中有可比性的是中国移动、中国电信这类运营商。移动云和天翼云的前景可对标苹果的iCloud,有人说,腾讯、阿里的云业务不是一样或更强吗?一是它们只在美股上市,二是运营商的云业务将胜出这”二马公司“。理由将在我的下一篇文章关于运营商的数字经济前景中论述。
巴菲特的第二重仓:美国银行。第五重仓是美国运通。这是两家金融股。这个行业一直是巴菲特的最爱。就不必多说了。我们A股的农业银行、中国银行、交通银行决不比美国银行差,价格还比它便宜得多(我说的不是股价低,是便宜),同时股息率更高,有国家背书的中国的国有大行的安全性也胜过美国银行,我觉得在金融股的投资选择上,我们比巴菲特更幸福。
巴菲特的第三和第六重仓是两只能源行业股票:雪佛龙和西方石油。在很多人告诉我石油这类旧能源即将被新能源淘汰的时候,股神在22年三季度继续不断加仓这两家石油股。分别达到了8.05%和4.05%。我是该相信大多数人的旧能源淘汰论还是相信巴菲特这个股林中的西方不败呢?我选择相信姜还是老的辣。我自然不会硬抄这个老头的作业买进雪佛龙和西方石油,因为我们A股就有非常优秀的中国海油和中国石化。即使这几家公司品质一样,价格一样,我也会选择投资自己祖国的公司。
巴菲特的第四重仓是可口可乐,这是消费行业的知名企业,也是巴菲特多少年一直持有的公司。在我们A股的食品饮料行业,也有不少好公司可以对标,但是这类企业中很难找到股息率高的,因为目前的股价太高了,或者说市盈率太高了。如果是以攒股收息为目的的投资者,都不太合适。单从公司质地而言,A股的白酒、中药是可关注的。比如贵州茅台,泸州老窖,华润三九等。
其实人在一生中,能专注的投资好一两个行业,三四家公司,就足够了。贪多嚼不烂,往往适得其反。爱吃鱼翅吃鱼翅,爱吃熊掌吃熊掌。什么?你都想吃?这个要求可能上帝不会同意的,他喜欢把阳光公平的分配给每一个不贪婪的人。不妨看看伯克希尔这么巨大的资金量,巴菲特才买了几只股票?总是被好运眷顾是需要大智慧的。
所以在分析完伯克希尔的13F,我只想在它的信息技术、金融、能源、消费几个行业中选择两个行业,从A股中选择可对标的两三家公司,长期跟踪。也许是信息技术和金融,也许是金融和能源,就看谁的价格更好。这样的抄作业思路,就解决了买什么和什么时候买的问题。
有取有舍才有得。