老兄还是没看透恒逸,不过不要紧,萝卜青菜各有所爱,即使同板块,也要赚能力范围内的钱
近期也对恒逸石化比较研究了下,结论还是看不上,理由是,恒力石化现在五套Pta装置,产能1160万吨,平均单套装置都200万吨以上,且是近一两年新投的。恒逸1350万吨pta产能,但装置大都在100万吨左右的小装置,且大部分都是15前建的老旧装置,加工成本很高,从今年上半年报表对比,恒力pta毛利率是恒逸的2倍的,如果恒力降维打击洗牌,恒逸可能亏得只剩裤衩。而且恒逸炼厂在文菜,东南亚排华势力一直都在,安全稳定黑天鹅不得不妨!
我也看了看盛虹,没看上,连云港那个地方,灌江口那里,风水不好,能否正常投营,难说,盛虹整这个一体化,杠杆上得有点悬,总之不确定性很高,两鸟在林,不如一鸟在手。所以放弃了。
是嘛,有了恒力作标杆,难以忍受不完美!也没有贬低恒逸的意思,恒逸的产业链也是完整的,市场足够大,恒力恒逸是可以联手的,为什么要降维打击呢?只不过刚刚换上去的二代接班,还是有点放心不下,我还是守住我的认知圈吧!