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呵呵,我也经常掉进这样的陷阱!
公司最近几年复合增长率超过30%,去年的净利更是增长44%。今年一季度业绩增长净利润实现 26%的增长,公司的两大核心品种阿卡波糖、百令胶囊继续保持了高速增长,公司江东基地一期产能预计6月份即可投产,百令产能可实现翻倍,为百令胶囊解除产能瓶颈。百令胶囊去年的销售额已经达到了17亿。
按16年的业绩市盈率才22倍,而公司未来几年25%的增长还是比较确定的, 在大型医药公司里,市盈率比华东医药低的华润三九15年扣非后增长才5%,而未来也看不到增长空间。而业绩增长与公司增长相当的恒瑞医药(15年净利增长45%,16年一季度增长25%)市盈率达到33倍了,恒瑞医药的医药工业销售额是华东医药的2倍,但是市值是华东医药的三倍。华东医药还有170亿的医药商业销售额。而瑞康医药的销售额才100亿不到,而市值都160亿了。
不看好
达托霉素已经拿到GMP了可以生产了,我只说华东两个癌症用药,迈华替尼还要进一步跟踪看情况,因为对手百济神州和杭州艾森两个品种都在美国临床了,依鲁替尼也够呛
我的天,看下月K线,再加上现在的熊市,看好基本面或许是对的,但是是不是应该看看目前的估值和位置,目前还是在最高点附近啊~不是基本面可以就可以买啊
这时候,还是要吃点药,毕竟大家都病得不轻了!