钾肥是大宗贸易商品,差异化不大,企业难以形成品牌溢价。亚钾关键在提升管理水平,建设一支专业化能力突出的队伍,完成产能提升。到25年,3个100万T产能项目应可投产达产。到27年(晚一点到28年)实现500万产能目标。按2千元价格计,可实现100亿营收,25亿净利润,市值可到400一500亿。现在市值约180亿,4一5年市值可以翻番,应该讲有持有价值。
市值400-500亿
按照23年每吨净利润800多元,产销量达到300万吨就是24亿净利润【还有溴素副产品利润也不菲】。17倍估值就是400亿市值。
确实是,管理费用比起同行业过高
得卖出去