按中报披露，木林森净资产未分利润公积金三项合计16.3元，中期利润0.44元，净资产收益率5.0%，净利润现金含量210%，产品平均毛利33%，今天收市价是17.10元。净利润现金含量高，先预收款，再供货。可以继续持有。

木林森长期性主要看朗德万斯国外业绩增幅.这公司三分之二业绩由朗德万斯贡献.但是从15年以来朗德万斯业绩一直在萎缩.从150亿营收到现在只有100亿.有一部分是市场大行情不景气.还有一部分只能归结于自身经营问题.同行的昕诺飞最近几年营收虽然也是萎缩.但幅度远小于朗德万斯.昕诺飞今年半年报增幅10% 朗德万斯只有3.6%. 当然朗德万斯缩减成本方面做得还是不错.净利润应该还有进一步提升空间.朗德万斯未来看点是国内市场能否打开..至于封装方面周期性比较明显.今年业绩远好于同行.应该是行业集中度进一步提升的提现.封装技术含量不高.所以毛利率比较低.所以做大是关键.规模越大成本才能越低.这就是最好的护城河

$木林森(SZ002745)$ 的基本面还可以。但与同行相比，目前竞争力不是太突出，现有估值大体合理。预计会继续维持箱体震荡（底部逐级抬高）或走出慢牛行情。$金岭矿业(SZ000655)$ 已经成功跳离10元以下的底部区域，在10-14元区间做强势整理，有机会突破压制，开启新一轮上涨行情。目标价20