感觉,随着中国各项化工产能大上快上,以后化工周期会被淡化了
万华、$恒力石化(SH600346)$ $齐翔腾达(SZ002408)$ 等在石化主产业链上的玩家都做了规模很大的扩产。这一轮罕见现象过去,化工是社会基础材料,行业不会消失,必定会弹回来的。
齐翔的弹性应该远大于其他,而且往后扩的更高端,离石油更远。
只是万华手握超级单品,稳定性要强于其他玩家。
团队素质来讲,这三家都十分优秀。
7月28日,$万华化学(SH600309)$ 发布公告称,2022年上半年营业收入约891.19亿元,同比增加31.72%;上半年聚氨酯系列产品带来收入332.46亿元,石化系列产品带来收入392.12亿元,精细化学品及新材料系列产品带来收入104.41亿元。利润方面,归属于上市公司股东的净利润约103.83亿元,同比减少23.26%;...
$万华化学(SH600309)$ 行业领导者说的是聚氨酯吧?这是它一大半利润来源,但是显然万华的经营方向更多是往横向发展,包括煤化工、现在的一箩筐新产品方向。
其实万华18年就在C3做过这种尝试,只是没有成功。
它最难的并不是在聚氨酯上面如何做好第一名。
$齐翔腾达(SZ002408)$说是行业跟随,它跟随的什么业务?跟随的谁?
上下游巨头挤压,它上游是C4来源,谁在挤压它?下游十分分散,没有巨头。哪里被挤压了?
不太理解。
$恒力石化(SH600346)$ 现在也不是就呆在“一滴油到一根丝”,也做了很大体量的横向一体化扩张,当然主业也下了很多力度研发“一根丝”。
郭博小看了万华和恒力的进取心啊。