$民生银行(SH600016)$ $民生银行(01988)$ 对民生银行的几点看法：
1.报喜不报忧。没提露因钱荒同业业务所受影响；没披露贸易金融事业部不良率（地产、能源等事业部不良率都披露，从批发零售行业贷款余额1452亿，不良贷款34亿上看，贸易金融事业部不良率应该在2.3%左右），披露民生租赁净资产收益率，不披露民生基金净资产收益率。
2.送红股是愚蠢的行为，股东没得到实际利益，却要缴红利税。
3.购置固定资产太激进，固定资产及在建工程215亿，同比增加76.2%。
3.社区金融不乐观，第一网络理财很方便，物理网点地位降低，第二互联网商业竞争激烈，民生整合社区商业想吸引商户和居民不容易。
4.资产质量下滑没有见底迹象，逾期贷款273亿，占贷款1.74%。
5.事业部改革值得期待，做投行，专注金融服务，做大金融资产方向好，以民生执行力容易成功。
6.小微2.0，模块化、标准化、规模化模式好。
7.私人银行、手机银行增长快，直销银行有优势。