见微知著,留心了
这意味着什么呢?大家都知道,从2017年5月1日起,监管层为了保护中小投资者,将白酒B这样风险比较大的分级基金投资门槛提高到30万。这也就意味着,在白酒B这种加杠杆的分级基金里投机的,只剩下了老韭菜。
如今,老韭菜炒得不亦乐乎的这个博傻工具突然连吃两个跌停,似乎在传达一个危险的信号——经过半年多的抱团上涨后,白酒板块甚至是整个消费白马板块似乎变得有点松动了。
巧合的是,最近几个交易日,很多消费白马股持续走弱,$贵州茅台(SH600519)$、五粮液、$格力电器(SZ000651)$、$伊利股份(SH600887)$ 、海天味业纷纷下行,个别中小盘消费股甚至出现破位迹象,比如卖酱油的中炬高新,卖醋的恒顺醋业,卖鸭脖的绝味食品……
今年以来,消费白马股一路上涨,行情持续了大半年。截止到7月16日,中证白酒指数涨了81%,中证消费指数涨了60%。半年涨了这么多,真的应该小心了。
从估值来看,目前中证消费指数的市盈率是34倍,近3年的PE百分位为74%,明显偏高;中证白酒的市盈率为30倍,近三年的PE百分位为78%,同样明显偏高。
我之前曾经说过,在30倍PE以上还持有消费、白酒股,需要留一半清醒留一半醉。正是基于这一逻辑,我在127元附近清仓了五粮液。参考这篇往期文章:白酒股什么时候见顶?关注这个指标
消费白马股走弱,不少小伙伴盼着风格转换,借着科创板东风来一波中证500行情(中小创、科技股)。对于这种良好愿望,个人持谨慎态度。
原因很简单,看看中报业绩预告中暴雷的板块和个股,传媒、消费电子、环保、汽车产业链,大多是中小创扎堆的板块。目前来看,这些板块还处于越跌越贵的探底阶段,即便短期有上涨行情,也缺乏基本面的支撑。参考这篇往期文章:半年报预告天雷滚滚,小心这两类股!
消费白马固然很贵,但要命3000也没有关注的价值。那么,下半年我们应该买点啥呢?个人以为,还是要买调整后变得比较便宜的消费白马。
如果消费白马拒绝大幅调整呢?那就暂时不买,耐心等待机会。切记两点:第一,没有买卖就没有伤害;第二,上半年涨了那么多,下半年不亏就是赚。
见微知著,留心了
游资会去转风格。外资和机构又不短炒,我认为谈风格转换还早。除非有个大板块整体业绩增速明显超过消费类,且有2年左右的持续性才行,5G和云计算还行,但是受贸易战影响较大
买调整后变得比较便宜的消费白马
一直满仓白马的怎么办呢,想来个波段又不会做。。
消费白马筹码是有松动,等1-2个月调整10%-20%,又是不错的上车机会
127的五粮液,香啊
白酒b这几天异动
$白酒B(SZ150270)$ 是一个很好的风向标。
你告诉我,其他的哪个没有回调?