2013年,华尔街大鳄在美联储的授意下举起了做空黄金的屠刀,经过一年的酝酿造势,华尔街大鳄们终于出手做空黄金了,黄金大跌,世界哗然。2013年4月,黄金价格一天下跌20%,大量中国民众冲进最近的店铺抢购黄金制品,一买就是几公斤,他们被称作是抄底黄金市场的“中国大妈”。一时间,市场上流传着“中国大妈”大战华尔街巨鳄的言论。从短期来看,中国大妈普遍成本在沪金300点以上,随后2015年沪金最近点跌到216点,中国大妈可谓在这场战斗中惨败。近期黄金价格又重新回到了300点以上,中国大妈在六年后终于解套了。就如股票一样,众多大妈恐怕已在低位割肉离场了。那么后面黄金是否还有投资的机会呢?分析黄金,必须结合全球的宏观局势来看待,这包括政治、经济以及军事等各个方面。
1.中俄两国的去美元化。就在今天,中俄领导人签署的重要协议中,其中一项为双方同意在双边贸易时使用卢布与人民币。同时双方也签署在双边的金融操作扩大使用人民币与卢布的协议。中俄两国的去美元化,势必导致美元在全球的影响力走弱。美元走弱,势必黄金崛起。记住,这是个历史性的时刻。
2.近期国际原油大跌。在历史上,国际原油大跌而贵金属大涨的情况,仅出现过三次。人的一生恐怕也只能经历过1-2次这种时刻。而国际原油大跌贵金属大涨这种现象的起点,往往意味着全球股市(主要指美股)熊市和经济衰退的起点。而这种现象共出现过三次,均持续了1-2年。
3.人民币国际化,还需要更多的时间。毫无疑问,人民币国际化最好的捷径就是以一种历史货币作为定锚以此来支持,这个定锚就是黄金。目前中国现钞发行量与黄金储备之比为14,英国是8.3,美国是9.9,欧元区是10.1。因此,人民币若要成为国际化货币,还需要不断的购买黄金。中国人民银行最新公布的数据显示,截至2019年3月末,中国官方的黄金储备6062万盎司,环比增加36万盎司。这是自2018年12月以来,央行连续4个月增加黄金储备。不仅中国央行,近年来全球央行都在买黄金,2018年是近50年来世界各国央行黄金购买量最高的年度。在2018年12月之前,央行已经超两年(26个月)没有增持黄金。总体算下来,截止3月末,央行已经购买120亿元的黄金。不要怀疑央行的能力,全国最优秀的金融学生毕业了首选一定是央行。完全有理由相信,二季度央行数据出来后,央行仍然在购买黄金。大家都在购买黄金,而且越买越多。你呢?无论股市还是黄金,跟着GJD买会错吗?
4.美国加息周期提前结束。咱们的央行有能力,同时也不要怀疑美联储的智商。美联储拥有全球最详细的经济数据,近期美联储主席鲍威尔发表有可能降息的言论,这可能是暗示全球经济即将陷入衰退。目前,印度、韩国、新西兰、澳大利亚央行已启动降息。印度目前年内已经降息高达三次。全球降息周期的开启,也预示着黄金将持续走多。
5.我们来看看国外机构对黄金未来走势的预测。瑞银预计未来3-6月黄金将交投在1350美元/盎司,未来12个月将交投在1400左右。荷兰银行认为,黄金走高不是因为避险情绪,而是因为美元走低。加拿大皇家银行表示,由于美联储正在确认即将降息,所以我们会看到越来越多的人跳入黄金市场。法国外贸银行预计,今年四季度金价平均水平将拉升至1390美元/盎司。
2014年以后,纽约金已经四次冲击1370处,均宣告失败。一旦此次冲击1370成功,黄金有望迎来更大的行情。