我觉得最大风险在于护城河,门槛太低,消费者认折扣不认品牌
5月底股价在高位时,先是承诺员工炒股保底,紧接着又上调回购金额。这才几个月,股价已经腰斩。这个公司的管理层(董事长)行事怪异,慎重!$中顺洁柔(SZ002511)$
最大的扯淡就是和发达国家消费相比有多大多大的空间?
35元时董事长打保票买股包赚钱,员工不买账,此股有猫腻
等跌破你的持仓位你就没逻辑了。
第一,产品的单一用途属性导致没有提价权,最多通胀率水平,第二,像你说的,用量增长最多5%,第三,制造业属性,原材料成本占比太高,注定了毛利率不会太高,第四,品牌属性没有多强,本质还是商品的使用属性导致的,第五,可扩展的消费场景有限,注定了可扩展的产品类别较少,第六,依赖于渠道,双11打折,我买了一年的使用量。
ROE=15%为什么要有30倍PE?ROE是静态的,PE反应增长预期。光看ROE,房地产的ROE高得多
冒昧的问一句,把主角换成维达,岂不是更好?价格也更低。
中顺去年是我看好的一家企业,后来高位出了。分析原因,我个人认为有以下几点:首先,中顺以家用纸巾为主业,这部分主渠道在传统商超和网商,消费者认折扣对品牌认同度相对较低;再次,在商超渠道销售涨价受商超价格体系压制,纸浆涨价向产品端传导不畅,这部分成本要企业承担;还有就是管理层对股价的管理过于随意,一句承诺保底炒股可见一斑、