2023-07-30 16:34
谢谢老师啦
我们会发现一个明显的规律,在这4年里,每年一季度营收占全年营收的比例,基本稳定在14%-18%左右。(2020由于疫情影响数据规律与其他年份不一致) 据此判断,我保守估计:2023年一季度营收也大概会占到全年营收的18.25%左右,则全年营收为11.12亿/18.25%=61亿左右,而根据一季度净利润率6.71%继续推断,2023年全年净利润大概为61亿*6.71%=4.09亿左右。
第二,关于买点分析
2023年全年净利润推算为4.09亿,给予25PE,合理市值为4.09亿*25=102亿
买点为合理市值打7折,即102亿*0.7=72亿,目前兔宝宝的市值为96亿。
如果更保守一点,可以刨掉20%的资本再支出,那么理想买点是72亿*0.8=57亿
风险提示:本文所提到的观点仅代表个人的意见,可能存在各种偏见与错误,所涉及标的不作推荐,据此买卖,风险自负
$兔宝宝(SZ002043)$ $欧派家居(SH603833)$ $志邦家居(SH603801)$
谢谢老师啦