假期我球很多投资者非常看好节后市场，结果开年第一个交易日就跌，我的第一重仓$新东方在线(01797)$ 更是跌停。然后晚上发布的业绩预告，发现这才是真正的比惨大赛啊。华侨城预亏80-110亿，阳光城预亏80-110亿，蓝光发展预亏219亿，赛力斯预亏35-39亿，ST易购预亏95-115亿，欧菲光预亏41-52亿，世纪华通预亏60-80亿，泛海控股预亏70-100亿，广汇汽车预亏22.8-26.7亿，中国国航预亏370-395亿，中国东航预亏360-390亿，中国南航预亏303-332亿，华能国际预亏70-84亿。。。。。
这二件事凑到一块挺有趣的，一个说明市场短期无法预测；一个说明企业要持续健康经营是非常非常难的。特别是那些生意模式不好的企业或者说行业，比如航空。老巴说航空业是每隔一段时间就会价值归零，诚不欺我。但我也没想明白那些很牛的企业家怎么会选择这么个行业押身家，如海航。
春节旅行期间一直在思考2023年或者说未来的投资如何践行？初步整理思路如下：
第一、本分、平常心，回归事物的本质思考。坚持买股票就是买公司的理念，坚定价值投资原则不动摇，只投商业模式好和企业文化好的公司。未来不设定以年度为单位的盈利目标，所以对2023年没有预期。但设一个十年十倍的长期目标。
第二、坚守不为清单：不借钱，不做空，不懂不做。不借钱包含二个方面的内容，自己不借钱，也不借钱给别人。而不懂不做是最难的，需要不断提升认知，更要在能力圈内行事。
第三、聚焦消费品+医药行业。长期来看，大牛股以消费和医药行业占比最高，约占比70%。全球来看，无论何时、无论哪个国家，这两个行业也同样是长期牛股最扎堆的行业。它们的特点是可重复消费，业绩稳定性强，品牌优势明显，确定性比较高。
同时消费和医药也是个人容易感知的，很多数据相对较容易观察。比如消费品中的白酒，就是生意模式特别好的行业，这个行业值得深度跟踪。快速消费品、化妆品也是较好的生意。
当然医药行业复杂很多，但我们可以回避那些复杂的、不确定性高的公司，寻找那些业务比较简单易懂的公司。比如中医药行业，像东阿阿胶其实是一个类似消费品的公司，片仔癀等等。或者配置医药基金。
第四、仓位集中，集中，再集中。目前持仓近10个公司，相对来说有点多，争取在2023年集中到五个。什么时候能像大道一样将99%的仓位集中到一家公司上，估计我的投资水平就入道了。
第五、向优秀的人学习。要持续不断地向优秀的投资人学习，多看书，多思考。同时敬畏市场，要明白投资赚钱是不容易的，以不亏钱为第一要务，慢慢来比较快，投资也是一个累积的过程。
第六、坚持分享，以教为学，输出是最好的输入。坚持分享，交流，也是为了找到更多的同道中人。
最后，2023年我将自己定位为半职业投资人，争取用三五年的时间形成自己的投资体系。
$腾讯控股(00700)$ $贵州茅台(SH600519)$ #向大道学经营，向大道学投资# @今日话题
2023.01.30于广州