本周市场情绪开始好转，沪指周线两连阳，创业板也开始从底部反弹。在宏观方
面，大政策不断，既有基建，土壤普查/修复，到这两天的东数西算，每一个都
是大手笔。跟着政策走，成为近期的一个主要思路。
东数西算
事件：2022 年 2 月 17 日，国家发改委联合中央网信办、工信部与国家能源局
印发文件，同意在京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝、内蒙古、贵州、甘肃、
宁夏等 8 地启动国家算力枢纽节点建设，同时依托算力枢纽进一步规划设立 10
个国家数据中心集群，以具体承担大型/超大型数据中心建设，标志全国一体化
数据中心体系完成总体布局设计，“东数西算”工程全面启动，继“南水北调”、
“西电东送”后，又一大国家级超级工程来了
1. 设置项目补贴，拉动千亿量级投资
全社会对算力需求仍十分迫切，预计每年仍将以 20%以上的速度快速增长。截至
目前我国数据中心规模已达 500 万标准机架，按照每标准机架 10-15 万元投资计
算，总投资规模大约 5000-7500 亿元。“东数西算”涉及 4 市 8 省 2 区及三大电
信运营商等央企，假设约 50 个示范项目，拉动约 1000 亿元投资规模。
2. 云计算，数据中心，数字基建等产业链受益
“东数西算”工程将重点支持绿色数据中心（绿色节能、可再生能源及储能）、
算力高效调度（云计算）、算力创新可控（国产基础软硬件、云平台、大数据分
析）等创新内容。 “东数西算”工程将带动数据中心运营及其产业链上土建工
程、IT 设备制造、信息通信、基础软件、绿色能源供给的需求机会
3.市场规模
根据 Gartner 的预测，2021 年全球数据中心基础设施支出 muq 将达到 2000
亿美元，比 2020 年增长 6%。国内市场方面，根据智研咨询统计，中国 IDC 市
场规模将在 2022 年达到 358 亿美元，2017 至 2022 年复合增长率将达到
27.1%。
2020 年全球云计算市场规模达 2083 亿美元，同比增长 13.1%，增速有所放缓；
国内云计算市场规模达 2091 亿元，增速高达 56.6%。其中公有云 1277 亿元，同比增长 85.2%；私有云 814 亿元，同比增长 26.1%。中国云计算市场呈快速
增长，行业前景广阔。
1. 杭州亚运会
杭州 2022 年第 19 届亚运会，简称“杭州 2022 年亚运会”，于 2022 年 9 月 10
日至 25 日在中国浙江杭州举行。本届亚运会共设 40 个竞赛大项，包括 31 个奥
运项目和 9 个非奥运项目 。同时，在保持 40 个大项不变的前提下，增设电子竞
技、霹雳舞两个竞赛项目。
2. 共同富裕，政策支持力度超预期
国家发展改革委介绍浙江高质量发展建设共同富裕示范区推进情况。
大学生想创业，可贷款 10 万到 50 万，如果创业失败，贷款 10 万以下的由政府
代偿，贷款 10 万以上的部分，由政府代偿 80%。大学生从事家政、养老和现代
农业创业，政府给予 10 万元的创业补贴，大学生到这些领域工作，政府给予每
人每年 1 万的就业补贴，连续补贴 3 年。
并在 2 月 17 日杭州市上城区召开第一届人民代表大会第一次会议第四次全体会
议上通过《决议》，吹响了“全面建设独具韵味的国际化现代化共同富裕典范城
区”的奋斗号角
我根据以上逻辑，从基本面和技术面两方面入手，精选出 1 只股票，供大家参考：
杭钢股份（
600126）
1）公司背靠浙江国资，集团资产注入预期强烈，受益于下游需求复苏，今年产
品再次开始涨价模式；
通过收购和自建，云计算数据中心规模持续扩大，拥有自营机柜 5500 个，投资
近 40 亿新建 5 栋数据中心，已分批交付投入使用，公司地处杭州，土地位置及
土地储备优势明显。
同时公司作为国企在建设“政务云”方面优势明显，浙江省政府、杭州市政府领
导多次调研、考察公司 IDC 云计算基地，未来发展值得期待。
2）公司预计 2021 年净利润增长接近 50%，对应 PE 仅仅 11 倍，股价仅仅 5 元出头，还处于破净状态，拥有一定的安全边际。
3）技术来看，股价腰斩后，逐渐形成新的震荡中枢，下方支撑位多次回踩确认，
而近期刚刚回踩后再次放量拉升，资金大幅入场，借助政策利好，新一轮上升行
情或就此展开。
