$新华保险(01336)$ 已经涨到今年最高价，太平还有一大段的距离。 $中国太平(00966)$ 加油！

20.7太保守，还是地摊货，至少也要1EV

恭喜先生!

我對中國太平的估值分為5部分:

1) 集團應佔太平人壽的內含價值為614.78億元, 這部分以1倍內含價值估值.

2. 財產保險業務跟隨中國財險, 以7倍PE估值, 這部分估值57.47億元

3. 再保險業務跟隨中國再保險, 以8倍PE估值, 這部分估值33.76億元

4. 養老業務以10倍PE估值, 這部分估值17.84億元

5. 資產管理業務以10倍PE估值, 這部分估值18.9億元

集團估值總額為742.75億元, 大約每股20.7元, 相當於1.35倍帳面資產淨值, 以及0.793倍內含價值.

以現價17.48元計算, 距離我的初步目標價20.7元, 上升幅度有18.4%.