那些运作了15年的股票基金现在怎么样了?

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最早的一批基金在2003年证券投资基金法实施之前就有了,但是没有规范之前发行的基金投向场内股票、场外受益凭证,甚至投向实业也有,跟我们今天讨论的公募基金差别比较大。所以这次主要筛选了几只03年以后发行,至今还在运作的“元老级”非指数型股票基金。

1. 华宝多策略增长开放(240005)

发行日期:2004年3月31日

基金公司:华宝基金

成立以来涨幅:641.22%

规模变化:11.97亿元(截止至:2021年03月31日)

近一年涨幅:26.81%

2004年发行就有50多亿规模的基金应该也能算是当时的爆款基金了。根据2004年的基金年报披露,当年成立以来净值增长率为-3.26%,对应上证50指数涨跌幅-15.40%,当时甚至还没有沪深300指数。从持仓来看,持有的行业主要是采掘业、石油化工、机械设备、交通、公用事业等在今天看来股价稳如泰山的股票。参考了下基金换手率忽然提高的两个时间,一个是2007年,明显的变化就是金融和地产行业的持仓大幅提高。2013年的时候,信息技术行业持仓上升。而到了去年至今,主要仓位就又回到金融地产。这只运作了17年的基金感觉快跑成了股票基金中的活化石,一直兢兢业业的,从累计净值增长来看,也算是对得起第一批投资者了。

2. 光大保德信量化股票(360001)

发行日期:2004年07月21日

基金公司:光大保德信基金

成立以来涨幅:528.72%

规模变化:24.76亿元(截止至:2021年03月31日)

近一年涨幅:39.78%

2002年左右开始陆陆续续有中外合资基金公司设立,光大保德信也属于早期的合资公司,当时国内的投资基金还很需要借鉴国外成熟资本市场的投资经验。比如光大保德信量化股票基金的投资策略就写着“借鉴了外方股东保德信投资的量化投资管理理念和长期经验,结合中国市场现行特点加以改进,形成光大保德信独特的量化投资策略。” 光大保德信量化股票基金应该是国内市场最早的量化策略基金。量化基金的特点就是不作主动资产配置,靠设定好的数量化模型去进行交易,导致量化交易总给人一种“中庸”的感觉,不太好也不太坏。但是基金在成立以来还是拿到了534.44%的收益,只是在2004年的时候怕是能理解量化并有远见买入的大众投资者可能不会太多。

3. 兴全全球视野股票(340006)

发行日期:2006年08月15日

基金公司:兴证全球基金

成立以来涨幅:1031.87%

规模变化: 22.29亿元(截止至:2021年03月31日)

近一年涨幅:40.65%

兴全全球视野是一只有点传奇色彩的基金,不仅发行是历史性地早,净值增长也是历史性的高,是兴全基金的第一只股票型基金。成立于2006年,早于目前90%以上市场存续基金。截止至2021年一季度,净值累计涨幅1048.94%,已经运作了14年多,算下来年均涨幅70%以上。14年以来,董承非参与管理了将近八年,2015年开始交给吴圣淘,2017开始交给王品。随着近十年来买方研究力量、信息数据技术越来越强大的基础上,跑赢沪深300指数的优势越来越明显。不过随着兴全社会价值兴全合宜兴全商业模式等基金这一两年跑出了亮眼成绩,全球视野的风头略微被盖过了,后面就看王品能不能让这只老基金继续保持口碑。

4. 泰达宏利首选企业股票(162208)

发行日期:2006年11月06日

基金公司:泰达宏利基金

成立以来涨幅:332.78%

规模变化:5.13亿元(截止至:2021年03月31日)

近一年涨幅:51.67%

泰达宏利不算大的基金公司,根据天天基金网的数据,管理规模为490.63亿元。看了一下目前在管基金规模,不准确地目测中位数在3、4亿元左右,有点精品了。公司成立于2002年6月,是国内首批合资基金公司之一,只不过到现在中资和外资股东都换过了,名字也改了。从成立以来的净值表现来看比较一般,基金规模也是从成立以来就一直下滑,市场选择结果,没办法。虽然这个基金看起来亮点不多,但是近一年涨幅也有51.67%,韭菜们还是得收起不屑的目光。是金子总会发光,但是这一届的基民们可能都没什么耐性了。

最后说一个老生常谈的问题,买老基金好还是新基金好?

看投资策略、基金经理这个是最基本最基本的,不说。

其次,看时机。如果预测接下来的行情震荡或者不乐观的话,优先考虑新基金。因为新基金募集后会有建仓期,基金经理有时间视市场情况控制建仓的速度和比例。而老基金因为仓位在基金合同中已经一般已经做了限制,就算觉察到了市场情况提前减仓,也不能随便减,控制回撤的空间就不如新基金。反过来,如果在向上的行情中,老基金稳定的仓位更容易提升收益。毕竟新基金的基金经理一把梭哈风险太大,年前追抱团股,年后几天时间基金净值就亏损20%的基金就是活生生的例子。

最后,如果前面都看不出差别,就选老基金,因为手续费便宜。