#隆基股份# #通威股份# #湖北宜化# 出了4分之一的通威，补了隆基，目前持有隆基、通威、湖北宜化、远兴能源。短期通威只能通过组件让利抢占国内市场，国外市场更看重的是渠道和品牌，当然不排除三两年后通威也能进军欧美等市场。其实通威做组件机构不知道？通威很早就有进入组件端，只是量不大，详情看通威董秘周末的问答。此外，退一步来说，就算通威真的大规模进军组件，优先淘汰的绝非隆基，晶澳之流，而是没有一体化的二三线组件厂，并且组件头部规模化会更加集中。所以我还是觉得隆基存在情绪的错杀（今天还有其他噪音），并且隆基新的电池片投产在即，如果真能按照之前的发布会所说的利润（好像是6美分/W），那将是非常有竞争力的。但是通威的估值也的确是低估。宜化没操作，继续捂，年底有可降解塑料项目落地，明年有湖北邦普宜化项目落地、氨醇技改项目，24年有史丹利宜化项目落地，并且新疆宜化也可能在近几年并表，下游绑定宁德，规划项目大概率都是能落地的，不像其他PPT产能，所以宜化的未来还是值得期待的。远兴重组完成，随着明年天然碱的项目落地，碱王也呼之欲出。当然增量并不觉得是光伏玻璃带来的，而是地产周期可能存在保而不涨，毕竟就业也是一个问题，不能过度压制地产行业。当然，最大的优势还是天然碱极低的开采优势。