今日，买入恩华和人福，其他未操作。
恩华药业近四年麻醉药物的复合增长率为17.3%，麻醉类药物暂定给24倍估值，综合下来，恩华药业合理估值220亿。
宜昌人福的估值为408亿（按照2019年股权转让估值体系计算），市净率为5，市盈率为16.82，ROE32.4%，对应上市公司估值为326亿。其实，我个人认为宜昌人福估值偏低，合理价格为490亿，因为2019年和2024年的大环境不一样，宜昌人福享受120%溢价很正常，对应上市公司估值为392亿。$人福医药(SH600079)$ $恩华药业(SZ002262)$