随着ppi的回正和cpi的抬升，低位的商品消费也会跟着起一波，比如造纸航空食品饮料等等

债市短空长多

红利有的更受益于顺周期，比如海狗，海油。有的和债券逻辑差不多，比如三大运营商

回正能回多久，后续要看7月会议聊出什么，以及美元流动性