4月3日，三大股指飘绿，大盘整体回调，$半导体设备ETF(SH561980)$ 触底反弹，截至发稿上涨0.11%。半导体板块周期性显著，一般是3.5年左右的周期规律，从21年7月整个行业景气度见顶后，到目前接近两年，周期反转的拐点将至。
终端需求逐步开启拉货，有望带动相关公司业绩逐季度改善。一方面，相关方面加强人工智能芯片和半导体制造设备的出口限制，自主可控变得日渐重要，根据IDC预估，2023~2028年，中国AIPC渗透率将从8.1%上升至84.6%，中国AIPC市场将快速，AIPC芯片国产化重要性凸显。另一方面中国新标准或禁止政府电脑使用英特尔和AMD芯片。
此前，2023年12月中国财政部与工业和信息化部发布的《台式计算机政府采购需求标准（2023年版）》要求政府在采购台式计算机时，应当将CPU、操作系统符合安全可靠测评要求纳入采购需求。这一采购需求标准的目的是希望能实现优先考虑国产产品。无论是外部限制，还是内部需求导向，国产化将成为行业的发展趋势之一。
此外面对限制，部分公司表示已经加大储备，将积极研发、广泛合作，以应对风险，并提升国产化率。
随着AI等新技术发展，业内机构及上市公司也普遍看好国内半导体行业前景，并在持续布局新兴半导体市场。中长期看，国内半导体产业链自主可控进程加速。看好半导体板块在安全和创新带动下以及行业整体估值修复带来的投资机会。
在国产升级以及需求扩张的催化下，半导体的投资具备极高的配置价值，半导体设备ETF(SH561980)跟踪中证半导体产业指数，底层资产来自业务涉及半导体材料、设备和应用等相关领域的半导体核心产业上市公司证券，如北方华创、中微公司、中芯国际、韦尔股份等。在持续受到产业政策和资本的大力支持之下，投资价值显著。