最近也在研究陌陌，几点看法：1、在鱼龙混杂的直播行业，陌陌业务合规性做的很好，法务严格介入各项业务，尽量做到业务合规，不为短期利益去碰红线。2、唐岩是个钢铁直男，不搞虚头巴脑的那一套，不画饼不许诺，对待员工不错，出去的老员工对陌陌的唐岩的评价也不错。前些年年度团建，一两千人全部拉到新加坡、日本、泰国团建。3、股东回报这块，在整个中概股里面都算最好的那几家之一：连续5年分红，分红总额6.8亿美金，连续4年回购，回购总额2.7亿美金；分红+回购累计9.5亿美金。融资方面只在ipo时增发融资3亿美金。风险和担忧：1、目前陌陌的营收也受抽奖功能刺激较大，虽然陌陌内部严格监督把控合规性，抽奖功能并无违规之处，但受行业影响，未来抽奖功能依然存在下架的可能，抽奖功能下架对营收影响会比较大。参考腾讯音乐5月底下架抽奖功能，Q3直播收入同比下跌接近50%。2、其他政策影响，直播这个行业鱼龙混杂，乱象丛生，行业整顿是必然的，行业整顿也有可能波及到陌陌。$挚文集团(MOMO)$ $斗鱼(DOYU)$ $虎牙(HUYA)$