划重点:多次食言
一、时间互联业务是否还正常?
看情况,四季度时间互联的业务,应收有大量计提,存在坏账可能。股东会上说唯品会的计提已进入司法程序,应该能收回,但时间未知。
二、商业模式是否颠覆?
南极的商业模式,目前看,并没有颠覆的风险。依然是门赚钱的生意,且生意本身风险极低。多品牌集团战略在进行中,且取得了阶段性成果。
三、创始人张玉祥是否有诚信风险?
目前看,有一定的迹象,多次食言,在11.11股东会上还表达乐观期待,期末业绩与期待相差甚远,具体还需要看年报出来的具体数据。待定。
四、GMV,利润是否会持续下滑?
目前披露的年报预告看,净利润在5亿左右,21年,相对情况比较特殊,去库存,新业务费用投入,以及计提应收,影响了利润,实际上真实利润在9-10亿左右,报表上只有5亿。
五、直播,跨境,食品开展是否正常?
目前看,还在正常范围内,但速度低于预期。
其实每一次危机对龙头企业都是有利的。
如果按你说的今年实际利润9亿左右,只是被提前领标记入了20年,所以造成21年报表利润5亿。
那么,2022年重新开始领标周期,恢复到8亿的业绩,同比60%增长,又是成长股了[怒了]