我也想50换60不知道啥时候换比较好
今天上午券商行情比上周五还火爆,下午就回落了,但朗姆觉得券商的行情还没有结束,但追高建仓需谨慎。
今天继续给大家分析基本面指数家族的系列指数,储备投资工具箱。
之前分析过的两只基本面指数
今天要分析的对象是:深证基本面60指数
还是先做个基本面概念的科普。
基本面分析主要是分析宏观经济、行业情况、公司的经营情况,像收入、利润、分红之类的。预估公司的真实价值,在低估的时候买入,高估的时候卖出。
技术分析主要是分析价格趋势、成交量,进而预测未来的股票价格走势,选在适当的机会买入和卖出。
基本面指数主要就是选取基本面比较好的股票为成分股,编制成指数,来反应基本面优秀的这些股票的整体价格走势。
深证基本面60指数,简称深证F60,F是基本面Fundamentals的首字母,指数代码399701。
1.指数编制方案:
2.成分股选取:
第一步:去除ST股票、*ST股票、暂停上市的股票
第二步:去除上市时间不超过一个季度的股票,如果上市后日均总市值排名沪深A股前30位,虽然上市时间不超过一个季度,也不做去除。
以上步骤,留下来的深市股票就构成了指数成份股的样本空间。
第三步:将样本空间的股票按照近一年的日均成交额由高到低排名,去除排名靠后20%的股票。 第四步:对剩余的所有股票计算每只股票的基本面价值。
单只股票基本面价值计算方法:
1、先分别计算
单只股票近5年平均营业收入占样本空间所有股票营业收入总和的百分比;
单只股票近5年平均现金流占样本空间所有股票现金流总和的百分比;
单只股票近5年平均净资产占样本空间所有股票净资产总和的百分比;
单只股票近5年平均分红占样本空间所有股票分红总和的百分比。
若一公司可用年报数据少于5年,那么按可用年限的数据计算基本面指标。
2、通过以上计算,每只股票得出4个百分数(%),将这4个百分数进行算数平均,再乘以10,000,000就是这只股票的基本面价值。
假如一只股票上述四个指标的百分比分别为1%,2%,3%,4%,那么这只股票的:
基本面价值= (1%+2%+3%+4%)/ 4*10000000=2500万
将第二步筛选出来的股票每只计算出基本面价值,然后由高到低排列,选出排名第201到第600的400只股票,就构成了基本面400指数的成分股。
3.加权方式:
基本面价值加权,就是谁的基本面价值越大,占的权重越高。
4.成分股调整周期:
深证基本面60指数的样本股每年调整一次,样本股调整实施时间是每年6月的 第二个星期五的下一交易日。
5.前十大成分股
6.成份股行业分布
7.指数基日和基点
该指数以2002年12月31日为基日,以1000点为基点。
截止到今天,收盘点位为8077.04点
年化收益率(不含分红):12.68%
股息率:2%左右
年化收益率(含分红):14.68%
8.指数涨幅
近10年:和沪深300指数对比深证基本面60指数和沪深300重合成分股有40只左右,而且平均市值相差不大,近一年基本面400指数,跑输沪深300指数较多。
近10年:和深证100指数对比
近10年:和基本面50指数对比基本面50指数和基本面400指数就是大块头和小市值的风格差异了,基本50的优秀基本面在近几年还是远远领先基本面400指数。
9.指数估值:
10.跟踪基金:3只
今天就聊到这!!!
我是朗姆,估吧网创始人,一个指数基金投资爱好者。
我也想50换60不知道啥时候换比较好