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我也谈几点个人意见：
1。的确是目前没有实际的订单落地。
2。股性的确不怎么样。
3。国外大客户引入，应该还是有的。22年全年的探针总营收是1.2亿，同比下降22%。对比一下21年，探针是1.56亿。但是，来自英伟达的营收分别是11000万和6300万，仅英伟达就下降了5000万。但是这里面要考虑到探针的单价由7.25下降到5.49，而探针的出货量由2154万上升到2210万。如果用单价计算，对英伟达的供应量分别是21年的1517万和22年的1147万只，下降了400万只，但是年度总出货量却上升了60万只，这只能够意味着期间的确有引进了合计约450万只的一个或一批客户，只不过它们这批订单的单价是比较低的。按照回复的理解 ，应该21年是英伟达给了一批急单，所以单价水平比较好。
4。董秘的回复是从全年来看，对5亿是有信心的，我认为和6月的订单情况并不矛盾。另外，由于行业的特点，探针作为后端的测试，基本是各个产商定制的，所以公司的在研产品/库存产品是有订单支持的，至少是订单展望。公司主要采取“以销定产”“定制生产”的形式来满足客户需求，对优质客户的 需求提供适量备货生产管理。在部分定制化产品的开发中，公司派出技术人员参与组 件厂商或部分终端品牌厂商的前端产品设计，并与客户的开发人员共同制定产品的技 术标准和生产方案；方案通过评估后，公司安排进行模具设计以及产品的试生产；在试生产经客户认可后，公司开始为客户批量供应相关产品。然后这一块的确会有突然的情况发生，例如从回复看，英伟达在去年Q3以后因为出货不顺畅，所以探针的年底库存量显著偏高，即使到6月的订单库存比也是较高的，目前在手的订单只出掉了约三分之一这样，即大幅低于订货展望。
5。那么重点是：英伟达后续是否会向公司提升订货量，以及如果会，这个时间点会发生在何时？
从之前资料看，公司出货给英伟达的其实是英伟达在香港的物流中心，在这里完成终端测试后，发货给大中华区的客户，主要是大陆客户。然后发生了以下事件。2022 年 8 月 26 日，美国政府（USG） 通知英伟达，已对本公司未来向中国和俄罗斯的所有出口实施一项新的许可要求，立即生效。A100 和即将推出的 H100 集成电路，DGX 或包含 A100、H100、A100X 的所有系统均在新的许可要求中。本次发布的许可要求同样适用于 NVIDIA 未来一切性能等于或大于 A100 的产品，以及包括这些芯片的任何系统。USG 表示，新的许可要求将解决其中的产品用于或转用于中国和俄罗斯某些用途的风险。该公司不向俄罗斯客户出售商品。
新的许可要求可能会影响公司及时完成 H100 开发或支持 A100 现有客户的能力，并可能要求公司将某些业务转移到中国以外。该公司与美国政府合作，并正在为公司的内部开发和支持活动寻求豁免。
此外，公司正在与中国的客户接触，并寻求满足他们计划或未来购买公司数据中心产品的需求（注意：这里提到的产品是指不受新许可要求约束的产品）。如果客户需要新许可要求涵盖的产品，公司可能会为客户寻求许可，但不能保证 USG 会及时同意授予许可。
公司于 2022 年 8 月 24 日提供的第三季度财报展望中提到了中国市场约 4 亿美元的潜在销售额。
所以，这导致大陆客户订制的A100/H100的GPU无法发货，这应该是英伟达向公司的订货展望无法实现的主要原因，它们会转到英伟达在其它地区的物流中心销售，但是那里的探针并不由公司提供。
然后英伟达快速为中国客户推出了A800/H800，目前获得了大量的订单,仅字节跳动就下了70亿的订单。
以下是对A800需求的一个纪要：
Q：目前英伟达订单量是否有比较大的变化？
变化大概多大？ChatGPT发布后，首先微软方面肯定是加买了A100和H100，尤其是微软现在主要购买方向是向H100升级，主要买的是H100。
国内公司受限于制裁，应该是不能买A100的，A800推出后国内公司应该给了英伟达不少订单。但A800因为还要做一些带宽的限制和更改，所以目前还没有批量出到国内，仍需一定时间，但我预计应该很快就会陆续供给国内。
我认为今年英伟达的数据中心业务应该会有一个比较大的增长。因为这些企业都会有一些战略性的备货，如果按照正常节奏买的话，应该不会买这 么多。对于ChatGPT带起的热潮，国内企业可能担心以后会买不到，因此会按2-3倍的量去备货。
5。所以我个人的结论是：A800批量供应到香港的物流中心之时，就是英伟达重新猛下探针订单之日，然后由于是专供大陆的芯片，加上订单数量巨大，所以探针的价格水平应该也还是可以的，至少不可能低于5.49。
目前的最新报道是A800在大陆也是断货形态，由8万上涨到20万以上，交货周期在7至8周。由于A100/H100/A800/H800是共用台积电的产能，所以其大规模交货周期我个人认为是不确定的，但有可能会在Q3的后半或Q4。
以下是另外一个报道：
在中国，英伟达正在提供A100和H100 GPU的替代版本以绕过美国的制裁，称为A800和H800，这两款芯片的价格比原来的建议零售价高出40%，目前A800的售价约为25.2万元人民币（约为3.65万美元）。与此同时，交货周期也受到了影响，因为英伟达希望首先满足其非中国技术合作伙伴的需求。因此，英伟达的GPU在中国的交货时间从大约3个月增加到5个月，甚至更长，一些新订单可能要到12月才能完成，这意味着等待时间超过6个月。
这些观点都不对，提升估值的要靠cp探针，不是ft探针，cp探针的需求巨大，大客户，比如h公司，车规芯片，都要求cp测试，chiplet发展，也提升了cp测试的需求，现在想进入车规赛道的芯片公司，都在建自己的晶元测试团队和测试中心。
好的，那我下周一逢低买点
回过头再来看看
您的评论太悲观了，不能因为过去而忽视未来的产业趋势。本身探针行业就处于产业链的末端，加单肯定是后期了。现在订单不多是可以理解的。现在很多半导体企业都在消耗之前的库存，随着库存见底，后续肯定会有加单的，这个确定性很高。
马后炮