$金域医学(SH603882)$ $迪安诊断(SZ300244)$
ICL的成长性在哪里？
一是从整个检测服务的市场来看，不管是老龄化还是比较低的人均医疗服务水平都意味着整个疗服务有比较大的上升空间。
二是渗透率的提升有非常大的空间，我们的检测还是以公立医院为主，目前三方诊断的渗透率仍然非常低，这跟欧美日的情况有很大差距。或许我们未来不会达到他们的水平，但我相信只要存在巨大的成本差异，医院的检测业务一定会向ICL慢慢流失，很简单的一个道理，你医院做一个项目赚10块，我赚15，给你10块，我还有5块的利润。更不要说我还有很多医院做不了的高端项目，更更不要说医保控费、DRG改革的利好，可不要小看了医保控费的杀伤力，看看医药就知道了。但服务跟医药不同，第三方诊断服务本身就是苦生意，就是帮医院节省费用的，靠的就是比别人成本低。
三是这个行业天然的寡头竞争格局，这个我在上一篇已经重点分析过，最终行业的发展成果都会向头部企业集中，可能是两家，也可能是三家以上。