随着消费者意识逐渐转变，加之监管对“保险姓保”的要求以及寿险市场的激烈竞争，许多公司将定期寿险产品作为发展保障型业务的突破口。然而，这些保险公司在消费者、渠道端以及供给端方面仍面临诸多挑战。
消费者方面
消费者需求是所有产品和保险公司业务的基础，目前定期寿险仍存在需求严重不足的现象，主要原因概括为社会文化因素、民众风险意识和保险意识以及特定群体购买困难三方面。
社会文化共性和差异一定程度上影响定期寿险产品的消费需求、消费选择和消费行为等。首先，受避讳死亡文化传统影响，大部分消费者缺乏正视死亡风险的意识，认为不需要通过额外花费获取死亡保障，也更青睐能够保障晚年生活的长期寿险或护理险等产品，定期寿险有效需求十分有限。其次，受长期形成的消费储蓄习惯影响，消费者更倾向于通过储蓄防范未来可能发生的风险，且更偏爱两全险、年金保险等具有投资功能的寿险产品，一定程度上低估了定期寿险风险保障的内在价值。第三，受互助文化下的依赖心理影响，包括定期寿险在内的保险产品作为互助和救济的替代品，在预算约束一定的条件下具有更高的成本和更低的边际效用，消费者感知效用低，有效需求有限。
首先，我国居民的保险意识相对薄弱。我国保险在国民经济领域中覆盖程度以及居民平均保险消费仍处于较低水平，消费者对保险行业偏见较高，居民保险意识有待进一步提升。其次，消费者保险意识受专业知识限制。由于保险行业存在信息不对称，保险公司会通过复杂繁琐的制度设计进行风险控制，消费者很难完全理解甚至无法读懂保险条款，更愿意选择提供有形资产回报的长期返还型产品，定期寿险产品的纯保障性质很难被准确评估。最后，定期寿险潜在消费者难以准确评估自身需求。消费者对自身健康状况过于乐观，不了解定期寿险的价值主张，更倾向于保障健康或具有返还性质的保险产品，相较于为自身投保，更加倾向于为孩子、爱人、父母投保其他类型的保险。因此，实际需求者投保意愿低。
部分高需求人群在购买定期寿险时受到限制。为降低运营风险，保险公司定期寿险产品对高风险职业进行了一定限制，或加费、或限制保额、或拒保。但对消费者而言，高风险行业从业人员往往面临更高的全残/死亡风险，部分行业收入水平低，是定期寿险的高需求人群，而他们在获取风险保障时面临较大困难。
农民工群体潜在定期寿险需求和购买障碍。大部分农民工作为家庭主要经济支柱，面临较大的经济压力，且工伤事故和职业病发生的概率大，加之我国社会保障制度的不完善及农民工较差的经济状况，使得这类群体缺乏风险保障。而定期寿险低价格、高保障的特点符合寻求保险保障的农民工需求，是解决我国农民工生活保障的途径之一。
但大部分农民工在高风险行业从事低技能和体力型劳动，定期寿险明确限制了这部分人群进行购买，农民工投保时存在门槛，搜寻成本高。同时农民工接触代理人机会少，而定期寿险大部分通过互联网售卖，其很难分辨与其他产品的区别和差异，难以购买到适合自身的定期寿险产品。
其他定期寿险购买困难群体。一是从事高风险运动人群或职业运动员。二是其他高风险行业从业人员及无业群体。包括但不限于刑事或治安警察、矿物勘探及开采人员、采石工人、脚手架工人、机械加工业搬运工、建筑工人等职业和家庭主妇、无业人员、离退休人员等。三是存在健康状况不良的群体，该部分群体在投保定期寿险时可选范围大大减少，且保费可能会由于健康告知大幅上升。
销售渠道方面
销售渠道是连通定期寿险消费者和保险公司的重要途径。本节将定期寿险销售的渠道痛点概括为销售场景单一、代理人推动意愿低以及配置定寿优先级别低三方面。
定期寿险销售场景比较单一。首先，个人代理渠道成本高，无法高效率、低成本地满足普通大众定期寿险需求，且销售人员保险知识和业务能力有限，不能有效满足中端及以上客户需求。其次，银保渠道适合销售储蓄型产品，满足普通大众定期寿险保障需求能力不足，且移动支付技术的发展使得银行网点人群减少、老龄化趋势明显。最后，互联网销售渠道方面，许多保险公司通过官网直销和渠道合作共同完成互联网渠道的构建，定期寿险产品不仅能与互联网良好结合，还能突破销售区域的限制，但定期寿险如何在互联网庞大的保险产品组合中占据一席之地有待探索。
理性的保险代理人是否愿意推动某项产品销售主要取决于边际收入是否高于边际成本。对于定期寿险而言，低保费的特点限制了代理人的单均收入，同时特定需求群体少，搜寻成本相对较高，与其他寿险产品相比在提升人均效能方面定期寿险不具备优势，且代理人队伍流动性高，主要以短期利益最大化为目标，因此推动意愿相对较低。
随着我国人口趋于长寿，居民医疗需求不断提升，消费者在投保时更加注重健康风险保障，而定期寿险保险责任往往仅限于身故或全残，对消费者而言难以满足其日益增长的健康保障需求。此外，低保费成为渠道推广的一项不利因素，代理人在消费者经济条件有限的情况下会优先配置健康保险为其带来更多佣金收入，定期寿险往往成为消费者有额外消费能力时的附带配置产品。
供给端方面
保险公司作为定期寿险的供给方，决定了市场上所有产品的保单设计、保险费率、销售方式 等，其专业性使消费者只能在市场有限的选择集中进行挑选。保险公司是否有意愿、有资本、有 能力提供能够满足所有投保人的定期寿险产品，是决定消费者需求与保险公司供给完全匹配的关 键因素，但产品同质化严重、偿付能力消耗过大、渠道和客户忠诚度不高、治理机制不足使定期 寿险产品供给端面临挑战。
定期寿险作为纯保障型传统寿险产品，保险责任范围一般限于全残和身故，保单设计简便， 赔付标准单一，逆向选择和道德风险发生概率低于其他寿险产品，保险公司进入门槛低。同时， 保险公司粗放式经营模式使得其缺乏专业化和差异化的经营理念，对定期寿险市场资源投入不 足，产品设计和受众定位不明确，提供的风险保障无法精准满足消费者定制化需求，加之部分股 东将保险行业作为融资工具，要求保险业务发展短、平、快，以便在竞争激烈的保险市场中快速 收割保费。因此，我国定期寿险市场上各产品形式并无差异，产品同质化严重。
定期寿险低客单价的特点意味着每份定期寿险保单增加的认可资产少，而高保额意味着保险公司在产品各个存续期需要提取的寿险责任准备金较高，实际资本增加不显著，且受缺乏优质数据来源、核保风险筛查能力有限、精算技术不足等因素影响，定期寿险产品死差管理能力有待提升，保险风险最低资本的计提要求相对较高。此外，低客单价对定期寿险产品规模提出一定要求，而规模扩张会加速保险资本消耗，降低偿付能力充足率。因此，相较于其他产品，定期寿险偿付能力消耗较大。
客户忠诚度一般可划分为行为忠诚、态度忠诚、情感忠诚。受定期寿险产品需求少、新上市同类产品的置换与替代以及保险代理人推荐等因素影响，消费者续保率较低。加之定期寿险产品同质化严重、价格竞争激烈，保险公司“以客户为中心”的意识不足，客户管理低效，服务重视程度不够，因此客户行为忠诚度、态度忠诚度、情感忠诚度都相对较低。
渠道忠诚度方面，个人代理渠道管理方式“大进大出”，且缺乏完善的培训体系、收入待遇体系及考核体系，代理人专业性、服务水平、销售意愿和行业忠诚度均难以保证和培养。而经代和银保渠道会根据自身利益最大化原则选择合作的保险公司及产品，定期寿险产品因低额保费属性往往不是上述渠道的优选产品，渠道忠诚度不高。