$一心堂(SZ002727)$ 药房股跌的差不多了，现在还是市场规模扩张期，分红率的要求可以低一点。PE、PB角度已经很好了。担忧的是各种并购会导致PB里面的商誉占比奇高，有几家已经很明显了，须提防商誉减值风险。