1.市场乱成了一锅粥
最近的市场确实乱成了一锅粥,
涨停的找不到主线,
跌停的也没有原因;
白酒能能炒出妖股的感觉,
银行也能跌出垃圾的姿态;
顺周期的商品能够涨上天,
顺周期的股票也能跌下地;
哪怕同一个板块的也能做到你涨你的、我跌我的。
大概最难做的就是震荡市了,
做对方向的就是牛市,比如过去几月的新能源汽车/光伏/白酒,
而做错方向的亏损30%也比比皆是。
不过算起来市场已经整整横盘5个月,
历史上确实罕见!
估计全市场都在等待打破这个僵局的时刻,
大家绝对会是人心所向的春节躁动跨年行情吗?
草堂哥觉得可能性还是很高的!
2.聊一个市场可能值得关注的方向
新能源汽车、光伏就不说了,
今年3月份负油价的时候,
专门写了文章告诉大家“平价光伏+低价锂电”才是未来!
当时提出的一个重要观点是“要拥抱趋势向上的未来”,
要说确定性的向上趋势,
我觉得肯定少不了生物医药行业,
往前几千年就有皇帝通过炼取仙药寻求长生不老,
往后通过基因改造实现永生也并非不可能。
往大了说,本质上都是大家对健康和生命的无限追求,
决定了生物医药的大趋势一定是向上;
往近了说,人口老龄化也是不可逆转的趋势,
而人一生绝大部分的医疗健康支出都在60岁以后,
也就是说医药医疗的消费增长也是确定的趋势。
当然其中的扰动因素就是医保控费下的带量采购,
比如首批“4+7”带量采购共25个品种,
平均降幅 52%、最高降幅96%,
再带量采购的压力之下,
也导致生物医药板块下半年以来出现持续的调整。
可观看,医保控费和带量采购对普药、仿制药确实有明显的冲击,
但是对生物制药特别是创新药的实际影响是相对有限的,
更为关键的是经过持续的调整,
目前整个生物制品的行业估值已经回落到了历史PE中枢的下方,
而医疗器械行业的估值更是降到了历史最低水平(疫情有一定影响)。
也就是说其实市场已经充分反映了带量采购下降价的悲观预期,
而既然未来大的趋势是向上的,
是不是医药生物这个时点反倒是不错的布局机会呢?
比如今天的恒瑞医药就大涨7.67%创出2年来最大涨幅,
其中北上资金更是大举买入了16.44亿,
这又会不会是一个非常重要的市场信号呢?
总之草堂哥觉得值得大家高度关注!
至于哪些方向值得重点关注,我们后面慢慢展开聊。