$国药股份(SH600511)$ 国药股份的投资核心个人认为是垄断70%～80%一类精麻药分销地位，此块业务多年保持二位数增长，决定了国药股份的估值下限，据多种数据估算，精麻药这块业务毛估估今年会贡献9亿左右净利润，多年二位数增长的合理估值可以按25倍估值，那么就这块业务应该值225亿市值，其他业务全部白送当折价好了，目前价格买入长期持有国药十年，不担心疫情反复爆发，不担心战争，不担心经济危机，每年享受二位数收益是大概率了，如果能接受这个收益率，持有国药还是很稳妥的投资方式，当然如果某天有大资金介入爆炒也好，小炒也罢就当做意外收获好了。稳稳的长线标的，不惊不喜！