$天孚通信(SZ300394)$昨天晚上会后跟踪情况：
在29:50的时候，有人问为什么连续两个季度环比增长后，环比增长转负。对方回答，“我们已经看到季度连续增长有所下降在第一季度。我的意思是，我们在3月份的季度仍然实现了150%的年增长率。呃，所以我们预计年增长率将会放缓。我们也看到连续增长放缓。它仍在增长，但增长速度肯定已经放慢。我认为，大部分原因来自于，英伟达决定给Fabrinet一个X的定量订单，然后他们希望额外的订单来自Coherent、Innolight等其他公司。嗯，他们对我们为他们生产的产量感到满意，并预计将继续增长，但不会以最初的速度增长。换句话说，步调（pace）不会那么快，你知道的，有点像这样。”
上述内容是Fabrinet的高管亲口说的，再次证明我的预判，Mellanox通过天孚通信和Fabrinet自研光模块，主要起到供应链安全的作用，分配的份额较少，并且是限量，新订单都给一二供，不会像Coherent、Innolight那样的增长速度。
这个会议参与的人很多，完全可以多方求证的。