市值规模分析
AI算力基建，大概分为：
1、AI 服务器及配套产品（50%）
2、AI数据中心基础设施建设（场地、供电、消防、冷却…） （50%）
其中AI服务器及配套产品有可以分为：
1、GPU芯片解决方案（65%）
2、光模块、交换机、光纤配线、液冷散热…等增量部件（30%）
3、下游代工服务器生产组装、代理销售（5%）
根据这个逻辑，华为算力产业链，华为的预期收入2024年是400亿，利润240亿；2025年800亿收入480亿利润，则：
1、2024年下游代工服务器生产组装+代理销售的利润总额 = 18.5亿。假如小伙伴保持12家不增，则平均每家 = 1.5亿。
2、2025年华为的算力继续翻倍，整个代工行业的利润总额 = 37亿，人均3亿。
3、看到2025年，华为算力服务器代工的总市值 = 37*20 = 740亿。
4、核心增量部件的利润在2025年大约 = 222亿，则2025年增量部件链的总市值 = 222*30 = 6646亿。
结论
1、不管是美国AI算力基建，还是国内华为AI算力基建产业链，投资核心增量部件永远是最正确的选择。
2、下游服务器代工产业链只有量的逻辑，总市值规模很小。华为算力产业链更甚，规模小，唐僧多。
（提醒：本文仅根据部分已知的公开信息做逻辑性分析，并非投资建议，请谨慎参考。 股市有风险投资需谨慎）