如图:趋势线上升通道
单纯的一根趋势线是无法完成中线波段操作的使命的,只有两根线结合,才会有买点和卖点的出现。每一次碰到支撑线的时候买入,每一次碰到压力线的时候卖出,这样一来,不但可以抓住上升波段中的利润,同时还可以规避下跌波段中的风险。
如果这种上升通道被打破,就要看股价在突破或是跌破后三天内能否有效收回。
趋势线的具体应用原则请参考本书“左侧秘笈之三:为趋势线树正名”一节。
二、多空线踩住的波段
多空线非常适合做波段,它几乎不会放过任何一个大的上升波段,也不会让我们栽进任何一个大的下跌波段。以航天动力为例,如下图所示
如图:多空线波段
B线上穿D线为买入,B线下穿D线为卖出。有些炒股软件上的两根线分别是DKX线和D线,只要你了解MACD指标,就不难理解,其实两者没什么区别。
多空线很神奇,虽然不能帮你买在最低、卖在最高,但是非常适合捕捉大波段和规避大风险。
多空线的具体应用原则请参考本书“右侧秘笈之四:波段操作的弄潮儿”一节。
三、总结
1.关于趋势线
趋势线所绘制的上升通道其实属于左侧交易,主要包括两个应用原则。
第一,找准两个低点和两个高点。有时为了保证上升通道的有效性,我们需要借助画线工具里面的“平行线”。也就是说,先画出压力线或是支撑线,然后用“平行线”来寻找另一根线,从而组成完整的通道。
第二,如果压力线被突破或者支撑线被跌破,之后应该怎样判断也是相当重要的。当股价突破压力线之后,三天之内没有跌到压力线的下方,则表示突破成功,意味着现在的上升通道已经失效,股价将走出新的一波拉升行情;当股价跌破支撑线之后,三天之内没有回到支撑线的上方,则表示跌破有效,股价将很可能由上升趋势转为下跌趋势。
2.关于多空线
趋势线是左侧交易,多空线则是右侧交易,其在应用上比趋势线简单一些,只需要根据金叉和死叉信号操作即可。
3.关于两者
读到这里,你可能有疑问了,怎么又是左侧,又是右侧呢?
笔者的回答是:“没有人说左侧交易不能用于中线行情之中,也没有人说右侧交易必须用在中线行情之中。”
左侧交易和右侧交易的区别重点在于买卖点位的抉择,左侧交易是在趋势转变前买入,右侧交易是在趋势形成后买入。左侧交易和右侧交易更偏向于探讨操作的问题,而短线、中线、长线重点在于方式和策略,短线追求概率,中线追求波段,长线追求稳定。可以说,短线、中线、长线更偏向于选股的问题。
所以,左侧交易的方法和右侧交易的方法同时出现在中线秘笈之中,一点也不奇怪。
武侠小说和武侠电影里面关于武功的最高境界是这样描述的:摘花飞叶,皆可伤人。这就是告诉我们,做股票不要死脑筋,要灵活变通。
【中线秘笈:筹码突破的威力】
我们用技术分析来分析市场的交易,如果单纯从价格的角度,用到的是K线、均线等指标;如果既要考虑到价格,又要考虑到成交量,则需要加入VOL这样的成交量指标;如果加入空间的计算,则需要用到KDJ、MACD、威廉、布林线等指标,以及双底、双顶、W底、M头等K线形态;如果需要用到时间,则在MA的基础上用到EMA指标……大家可以发现,无论是什么类型的技术分析,都是围绕着“价”“量”“时”“空”这四个角度进行的。
但是,关于筹码的分析似乎是技术分析里面的一个异类。因为筹码不但考虑到价格、成交量、时间和空间,而且还考虑到市场的参与者,即分析买入的是主力还是散户,以此来进行进一步的分析。
一、筹码分析的原理
股票的买卖,价格上有高有低,成交量上有大有小,时间上有先有后,空间上也是有宽有松,总之,无论是哪一种语言,都会在盘面上留下一些蛛丝马迹。根据主力机构和散户的资金实力以及买卖方式的区别,我们在一定意义上可以去猜测哪一种情形是主力机构占主导,哪一种情形是散户占主导。
简单点说,每一次的买卖交易,不管是主力机构买卖的,还是散户买卖的,都会在K线图的右边“多空筹码流动”功能中留下一些痕迹。筹码分析,就是分析出哪一种图形是主力机构操纵的,哪一种图形是散户胡乱弄出来的。
二、筹码分析的应用
“多空筹码流动”功能主要看K线图右边的四个部分,分别是筹码山峰、获利比例、平均成本和90%成本处集中度。以华润锦华为例,如下图所示
如图:多空筹码流动
1.筹码山峰
红色的柱子为主动性买入盘,绿色的柱子为主动性卖出盘。山峰越集中,则越有可能是主力在控盘,最好的形态是单峰密集。
2.获利比例
获利比例是指在当前价格,获利的筹码占流通盘的比例。获利盘越高,意味着被套的人越少,向上拉升的压力就越小,同时,获利解套的风险也随着股价的拉升而逐渐增大;获利盘越低,意味着被套的人越多,尤其是在山峰密集的位置,压力非常大。
3.平均成本
平均成本是指一只股票所有买入者的平均买入价。一般而言,我们的买入成本如果等于或低于平均成本,是比较理想的状态,尤其是一些筹码山峰密集的股票,意味着我们的成本比主力机构的成本还要低一些。所以,只要主力机构没有放弃拉升的念头,我们的利润是完全有保障的,风险也比较小。
4.90%成本处集中度
集中度越低,意味着筹码越集中。筹码小于10是非常集中,10~30是比较集中,30以上则为分散。一般情况下,我们都应该选择集中度小于10的个股。
三、筹码分析的实战
1.选股条件
(1)筹码单峰密集。
(2)集中度小于10。
(3)获利比率大于90%。
(4)MACD指标发出金叉买入信号。
2.案例
从新宙邦为例,如下图所示
如图:筹码分析突破选股
筹码单峰密集,意味着该股很可能是由主力在控盘;再加上集中度小于10 ,则更加确定股票是由主力控盘了;获利比例大于90%,表示套牢盘很小,上方的压力比较小,拉升起来比较容易;MACD 指标金叉则是用来判断启动点的,即买入的点位。
筹码突破选股是中线选股中常用的一种选股方法,但由于操作起来比较麻烦,所以很少有人真正去关心它。大家可以自己去找一些关于获利比例、集中度的指标,然后试着将各个条件进行组合。磨刀不误砍柴工,多花点时间研究方法,总比多花时间去亏钱伤脑筋好得多。