海控是国内近乎垄断性集运公司,在国际上也具有强大的竞争力,老牛认为未来它极有可能成为行业世界第一。基于他当下的实力和未来的发展潜力,基于红海危机爆发前的盈利能力和账上接近市值的现金,一倍多点市净率的海控,还是很安全且有很大潜力的。即使没有红海危机,老牛也觉得超值。当然,红海危机带给海控爆发的机遇,也是好事。
一,A股帐户持仓盈亏:
本周末账户市值73041元,较年初60277元涨21.18%,跑赢沪指20.41个百分点(今日沪指2998点,较年初2975点涨0.77%)。
短期目标:每年跑赢沪指15%(目前年化跑赢沪指9%)。
中期目标:再借大盘长期向上之力实现10年10倍(践行8年多,战绩不佳,自知完成目标希望已经很渺茫了)。
长期目标:35年1000倍(年化收益率22%)。
友情提示:此为老牛实盘帐户,自16年2月底投入30000元,计划践行35年,每周末发贴,敬请关注!(此账户所有交易先公布计划,下周再按计划进行交易)。
二,操作思路:
本周无交易。
大盘再破3000点,A股太难了。难归难,但老牛认为当下A股个股分化严重。高估值(以小微盘股为主)股票虽然已经下跌不少,但对比其真实价值下跌空间仍然较大。反观低估值(以大盘股为主)股票明显处于价值回归中,且当下仍具较强吸引力。用长期眼光选好点的公司,不追热点用合理的价格(低估价更好)买入,适度分散耐心持有,不需要多高的水平,老牛相信就可以超过基金平均收益率。当然说起来简单做起来难,因为人性中的贪婪(急着想赚快钱)难以抗拒,所以急赚往往导致快送。
重质选股,耐心持有,淡看短期涨跌。不追热点,不凑热闹,坦然对错,独立思考理性长期践行。
三,老牛动心的股票:
A股偏激进组合(风险略大收益空间较大)
格力电器:近年坎坷是非多,否极泰来会有时!业绩提升估值难压。
葵花药业:负债应收低财务状况佳具成长性估值低,济川药业也不错。
中国海油:业绩潜力大,股价虽涨较多仍然超值。
特变电工:新疆煤巨大的储量和超低成本优势终会显现。
陕西煤业:煤炭股中长优生仍具潜力。兰花科创季报烂相信还会好起来。
永新股份:经营稳健具成长性,市值小潜力大,有启动迹象。
浙江美大:业绩显著下降,行业竞争加剧,现价仍超值,排名下调。
凌霄泵业:优秀公司处低谷期,海外市场萎靡不振,回暖还需时日。
A股偏保守组合(风险较低收益空间略低)
中远海控:布局宏大深谋远虑未来可期,因安全系数高调至保守组合。
江苏银行:优秀稳健成长兼具,估值够低。
中国平安:处低谷期,长期竞争优势仍强大,因够安全调到保守组合。
万科A:没想到三好学生也会变成学渣,但有较大反转机会,排名上调。
大秦铁路:高股息且较为稳定,煤炭复苏业绩回升,长期低估存转机。
中文传媒:经营稳健,现金流佳,估值较低。
海螺水泥:A股中的杰出企业,奈何行业前景堪忧,本周排名下调。
港股:
中国海洋石油:A股已经很有吸引力,港股打6折更超值。
恒隆集团:稳定高股息,股价仅为资产1折多够超值。
康臣药业:增长稳,股息高,估值低,有潜力。
中海石油化学:业绩稳增长,现金大过市值,回购提升估值。
兖煤澳大利亚:超低估值高股息率,煤价下行性价比降低。
腾讯控股:对比国际互联网巨头市值,未来发展空间还挺大。
民生银行:修养康复几年了有机会慢慢变好,也足够便宜。
美股:
小赢科技:放贷业务增长较快,估值超低有潜力。
巴西石油公司:超高股息率超低估值,虽存在政策风险但仍具吸引力。
哔哩哔哩:内容为王年轻人的B站,当下虽亏未来潜力大,排名上调。
宜人金科:前身宜人贷,行业洗牌后幸存者,估值极低但仍存不确定性。
尚德机构:教培业收入虽降成本控制后利润反大增,估值超低有潜力。
京东:网购平台竞争愈烈 估值大幅下移后,进入价值区。
四,老牛21年梦测(啪啪打脸):
半年后,一批优秀公司(包括海天味业、恒瑞医药)由于股价严重透支未来,而业绩增长一般般,股价对比现价被腰斩(跌了一半还是“贵”,追高多是苦命人)。
一两年后,拼多多会员增长速度放慢,且不能将流量很好地转化为利润,市值远落后于京东,并被当下市值约为其4成的百度超越(小看了拼多多)。
两三年后,港股经过长期低迷期后迎来春天,整体估值大幅提升,中国华融股价由当下不足1元上涨至达到4元(太令人失望)。
三四年后,格力电器坚持以技术为核心竞争力保持稳步发展,净利润将擅长营销的美的电器甩开(厚积薄发还待时日)。
四五年后,我国大幅提高酒类生产及销售企业税率,全行业税后利润大降。在沪指万点之际,贵州茅台市值重回万亿以下。同时老牛十年十倍目标梦碎,仅实现十年五倍收益(也挺难了)。
五,港股(美股)帐户持仓盈亏:
本周无交易。
此帐户自17年3月底开通,投入6460美元,现7236美元,借助B站的上涨本周收益还行,当下收益率12.01%。加杠杆挺害人,不仅产生资金成本,还会在暴跌时强行平仓,本账户市值在18年当年内由2万美元跌至2000多美元,足见杠杆的可怕。加杠杆不仅加大盈亏幅度而常常会让盈变亏,老牛粗估此账户如不用杠杆市值约为当前2倍。老牛自22年已杜绝使用杠杆,相信此账户收益会慢慢好起来。
六,特别提示:请慎买老牛看好的股票,曾经害人不浅!