指数和增强基金最近5年分类排名 2018-11-30

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根据指数相关性指数估值/盈利预测表,挑选出 低估+低相关 指数组合后,下一步是如何挑选指数对应的基金:

1. 建议通过基金App定投开放式指数基金,自动操作,更容易克服股市波动带来的心理影响(例如,一涨就卖、一跌就放弃定投)。虽然ETF基金费用更低,但现在很多基金App申购费打1折,ETF的费用优势不大。

2. 默认选择应该是规模大、严格跟踪指数、费用率较低的标准指数基金(各表格中的“基准基金”)。

3. 各大基金公司同时推出了多种指数增强基金。如果在扣除费用后,如果能稳定超越标准指数基金,也是不错的选择。

在挑选指数增强基金时除了希望超额收益比较高我们还希望超额收益比较稳定用数学公式来描述则是希望 日超额收益的平均值/日超额收益的标准差 比较大——这就是信息比率Information Ratio的通俗定义

通过对比过去5年中,指数增强基金相对基准基金的超额收益和信息比率,可以帮助我们更好地挑选指数增强基金。

风险提示:指数增强基金的增强算法并不公开,同时市场风格多变,无法预测,所以历史数据参考意义有限。

参考阅读:指数增强基金”超额收益“的来源

表格说明

信息:信息比率。

超额:超额收益。

201X:201X年1月1日-201X年12月31日(或2018年最近一个交易日)。

费用:持有费用。不包括申购、赎回费用。

更多指数数据,请关注我的公众号:大众宽客

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全部讨论

2018-12-02 22:29

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2018-12-02 16:08

厉害!!

2018-12-02 12:36

请问表格里的超额收益是扣费后的吗?

2018-12-02 11:27

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