新时代来临了,可惜不是A股的新时代,非常遗憾,未来5年大概率是结构性行情,选择不被卡脖子的全产业链行业是基本逻辑:
1、最具确定性的医药、军工
医药里中药的逻辑终于说清楚了,是独家专利且不被卡脖子,未来一定会发展很多新药出来治疗各种疾病,中药有大发展,政策预期极强。
军工里主要是海、空、导弹,未来5年会大概率进入军事竞争,投入绝对逐年上升,陆军相关的稍差些。
2、稳定性高的化工,农业,基础建设
化工里是医药和军工的上游和中游,完整产业链,原材料自产自足的,稳定性极好,其次是边疆省份的基础建设,水泥建材也会有很高的稳定性,国家投资会加强,农业不用说,重中之重,必须稳定。
3、不确定性,外部风险较大的新能源、半导体
特别是与美国相关的,会被卡脖子的要谨慎,市场在国内或亚州的还好,在欧洲也有一定风险。
4、估计原地踏步没什么发展的金融、互联网
5、有衰退风险的房地产、白酒、传媒